H Fed προχώρησε στην πρώτη αύξηση επιτοκίων τα τελευταία τρία χρόνια, ανεβάζοντας το κόστος δανεισμού στο 4%. Απώλειες 0,44% για τον S&P500, υποχωρώντας στις 7.552 μονάδες. Αναμενόμενη μεν η απόφαση, αλλά όχι και η επιθετική ρητορική Γουόρς πως ο πληθωρισμός είναι πολύ υψηλός για πολύ καιρό, που σημαίνει πως ακόμη μία αύξηση είναι σχεδόν δεδομένη μέσα στο 2026.
Η «γερακίσια» πολιτική του επικεφαλής της Fed αιφνιδίασε την πλειονότητα των αναλυτών, με τις αποφάσεις να λαμβάνονται ομόφωνα από τα μέλη του συμβουλίου. Οργισμένη η αντίδραση Τραμπ, ζητώντας μείωση των επιτοκίων στο 1%, σχεδόν παράλληλη η αύξηση των short θέσεων σε μετοχές εταιρειών που επηρεάζονται από το ακριβό κόστος χρήματος.
Υψηλότερα στις 17,71% ο VIX/CBOE, με αυξητική τάση, στο 5,01% η απόδοση του 10ετούς, στο 5,346% του 30ετούς. Την ίδια ώρα, στο 2,992% το 10ετές της Ιαπωνίας, που λόγω carry trade αφορά άμεσα στη σχέση με το αντίστοιχο των ΗΠΑ, σχέση που παρακολουθείται στενά από τους traders ομολόγων/χρέους.
Ταυτόχρονα, η Σαουδική Αραβία ενεργοποιεί εναλλακτικές εξαγωγές, με άμεσο αποτέλεσμα την υποχώρηση των τιμών πετρελαίου. Στα $102,32 το Crude WTI, στα $105,73 το Brent.
Σχεδόν αντανακλαστική η αντίδραση των επενδυτών στις αγορές της Ασίας, κυρίως στο χρηματιστήριο της Σεούλ.
Αυτή είναι συνοπτικά η κατ' αρχάς κατάσταση στις αγορές, αλλά με την απόφαση Γουόρς να έχει και δεύτερη ερμηνεία, σύμφωνα με contrarian αναλυτές, που μένει να φανεί εάν και πώς θα επηρεάσει τους traders σε δεύτερο χρόνο. Προσωπική επιλογή Τραμπ ο Γουόρς, για αυτό σε ευρύ μέρος της κοινότητας είχε διαμορφωθεί η εκτίμηση πως θα είναι πιο προσηνής και λιγότερο ανεξάρτητος. Ομως η ρητορική του ξεκάθαρα «γερακίσια», εντελώς κόντρα στις βουλές Τραμπ, περνά το μήνυμα πως θα ακολουθήσει την πολιτική που θεωρεί επιβεβλημένη για τη διαχείριση της κατάστασης.
Μένει να φανεί εάν αυτή η εμφανέστατη διαφοροποίηση θα λειτουργήσει επ' ωφελεία της αγοράς. Προφανώς όχι άμεσα, σήμερα-αύριο, αλλά στη συνέχεια.
Με αυτό το κλίμα στη Wall Street, και στις αγορές της Ασίας στην Ευρώπη οι short αποκτούν ισχυρό πλεονέκτημα. Πολύ δε περισσότερο που προεξοφλείται και νέα αύξηση επιτοκίων από την ΕΚΤ, πριν τα Χριστούγεννα.
Από τις 25.558,94 μονάδες ο DAX, από τις 8.140,59 ο CAC40, μετά τη χθεσινή ανοδική αντίδραση. Νωρίτερα τα futures αμφότερων των δεικτών ήταν αρνητικά.
Από τις 316,82 μετά από άνοδο 0,42% ο EuroStoxx Banks.
Στο Euronext Athens, από τις 2.698,76 μονάδες ο ΓΔ, αλλά με διολίσθηση από το υψηλό ημέρας των 2.717,20 μονάδων.
Ανάλογη κλίση για τον ΔΤΡ καθώς από τις 3.268,21 διαμορφώθηκε περί τις 39 μονάδες χαμηλότερα, όπως και για τον FTSE25 που από τις 6.980,88 διαμορφώθηκε στις 6.929,65 μονάδες. Προφανές πως αρκετοί επενδυτές πήραν τα κέρδη τους και ότι άλλοι αναδιάταξαν τις θέσεις τους. Τα σχεδόν 100 εκατ. ευρώ σε σύνολο τζίρου 421,4 εκατ. ευρώ ενισχύει αυτή την προσέγγιση. Οπως και οι συναλλαγές 33,81 εκατ. σε τραπεζικές μετοχές σε σύνολο 46,21 εκατ. πως το μεγαλύτερο μέρος προεξόφλησης του rebalancing επικεντρώνεται στον τραπεζικό κλάδο.
Κλάδος-οδηγός ο τραπεζικός θα είναι στο επίκεντρο σήμερα-αύριο, με συναλλαγές πρωτοφανείς για τα δεδομένα της αγοράς στο «κλείσιμο» της Παρασκευής. Θυμίζοντας πως από εχθές παρατείνεται κατά 10' η διάρκεια της συνεδρίασης, προκειμένου να διευκολυνθεί η εκκαθάριση συναλλαγών.
Το κλίμα σε Νέα Υόρκη και ευρωπαϊκά χρηματιστήρια φαίνεται να διευκολύνει όσους εκτιμούν πως η αυριανή συνεδρίαση θα τους δώσει τη δυνατότητα να τοποθετηθούν από χαμηλότερα επίπεδα τιμών, αύριο-Δευτέρα.
Το αν θα επιβεβαιωθούν ή όχι θα εξαρτηθεί από τη σχέση πωλητών-αγοραστών, δηλαδή τις εκροές-εισροές σε μετοχές που συμπεριλαμβάνονται στους βασικούς δείκτες, με τις τραπεζικές να έχουν προτεραιότητα.