Η Banco BPM κατέθεσε επίσημη πρόταση στη Banca Monte dei Paschi di Siena (MPS) για συγχώνευση «μεταξύ ίσων», σε μια κίνηση που θα μπορούσε να δημιουργήσει τον δεύτερο μεγαλύτερο τραπεζικό όμιλο της Ιταλίας με χρηματιστηριακή αξία που υπερβαίνει τα 50 δισ. ευρώ.
Σύμφωνα με το Blomberg, η διοίκηση της Banco BPM ενέκρινε ομόφωνα την αποστολή επιστολής προς τη Monte Paschi, εκφράζοντας την πρόθεσή της να ξεκινήσουν διαπραγματεύσεις για μια συναινετική συμφωνία. Δεν γνωστοποιήθηκαν λεπτομέρειες για την ανταλλαγή μετοχών ή τους οικονομικούς όρους της πρότασης.
Η εξέλιξη αποτελεί το τελευταίο επεισόδιο στο κύμα συγκέντρωσης που σαρώνει την ιταλική τραπεζική αγορά τα τελευταία δύο χρόνια. Η Monte Paschi βρίσκεται ήδη σε διαδικασία ενσωμάτωσης της Mediobanca, ενώ η Banco BPM ολοκλήρωσε την εξαγορά της Anima Holding. Παράλληλα, η UniCredit επιχείρησε χωρίς επιτυχία να αποκτήσει την Banco BPM, ενώ συνεχίζει την προσπάθεια προσέγγισης της γερμανικής Commerzbank.
Η Banco BPM, η οποία κατέχει ήδη περίπου το 3,7% της Monte Paschi, εκτιμά ότι η συγχώνευση θα αποφέρει προ φόρων συνέργειες άνω των 1,1 δισ. ευρώ. Από αυτές, περισσότερα από 650 εκατ. ευρώ θα προέλθουν από εξοικονόμηση κόστους και άνω των 450 εκατ. ευρώ από αύξηση εσόδων. Η τράπεζα υποστηρίζει ότι οι κίνδυνοι εκτέλεσης είναι περιορισμένοι, καθώς οι δύο όμιλοι διαθέτουν συμπληρωματική γεωγραφική παρουσία και δραστηριότητες.
Σύμφωνα με την πρόταση, η συγχώνευση θα μπορούσε να λειτουργήσει παράλληλα με την ενσωμάτωση της Mediobanca από τη Monte Paschi, ενισχύοντας τις δυνατότητες ανάπτυξης προϊόντων και διευρύνοντας τις στρατηγικές επιλογές που σχετίζονται με τη συμμετοχή της τελευταίας στην ασφαλιστική Generali. Η διακυβέρνηση του νέου σχήματος προβλέπεται να βασιστεί στην ισόρροπη εκπροσώπηση των δύο τραπεζών.