ΔΕΗ: Μείωσε τον καθαρό δανεισμό κατά 1,2 δισ. ευρώ το 4o τρίμηνο

Κατά 1,2 δισ. ευρώ μείωσε, στη διάρκεια του Δ' τριμήνου, τον καθαρό δανεισμό της η ΔΕΗ, όπως προκύπτει από την παρουσίαση που ανάρτησε στην ιστοσελίδα της, για τα μεγέθη/επίδραση της δεσμευτικής συμφωνίας εξαγοράς των εν Ρουμανία δραστηριοτήτων της ENEL.

Η ΔEΗ επικαιροποιεί στην παρουσίαση την καθοδήγησή της για τα μεγέθη καθαρού δανεισμού στο τέλος της περσινής χρονιάς, προσδιορίζοντάς τον στα επίπεδα του 1,4 δισ. ευρώ, έναντι προηγούμενου guidance για 2 δισ. ευρώ. Υπενθυμίζεται ότι στο τέλος Σεπτεμβρίου 2022 ο καθαρός δανεισμός της Επιχείρησης ανερχόταν σε 2,6 δισ. ευρώ.

Η εντυπωσιακή μείωσή του, κατά τη διάρκεια του τελευταίου τριμήνου της περσινής χρονιάς, οφείλεται στη δραστική μείωση αναγκών για κεφάλαιο κίνησης, λόγω πτώσης της τιμής φυσικού αερίου. Η ΔΕΗ προχώρησε το προηγούμενο τετράμηνο σε σημαντικές αποπληρωμές δανείων.

Ελαφρώς υψηλότερα της προηγούμενης καθοδήγησης δίνονται στην ίδια παρουσίαση και τα EBITDA χρήσης 2022 (περίπου 0,9 δισ. ευρώ). Η σχέση καθαρού δανεισμού προς EBITDA υποχωρεί έτσι στις 31/12/2022 σε 1,4x, επίπεδα που πιθανώς αποτελούν ιστορικά χαμηλά για τη ΔEΗ. Αν συνυπολογισθεί η εξαγορά των δραστηριοτήτων της ENEL, σε pro forma βάση, την 31η Δεκεμβρίου 2022, ο καθαρός δανεισμός διαμορφώνεται σε περίπου 3 δισ. ευρώ και η σχέση καθαρού δανεισμού προς EBITDA σε 2,4x.

Το καθαρό χρέος της ΔEΗ αυξάνεται κατά 1,66 δισ. ευρώ, εξαιτίας της συναλλαγής. Εξ αυτών τα 800 εκατ. ευρώ αφορούν στον δανεισμό που συνάπτει η ΔEΗ για χρηματοδότηση του τιμήματος εξαγοράς (500 εκατ. ευρώ πενταετές δάνειο από εγχώριες τράπεζες και bridge financing 300 εκατ. ευρώ από ξένες τράπεζες) και 670 εκατ. ευρώ τα δάνεια της ENEL που αναλαμβάνει. Τα υπόλοιπα 200 εκατ. ευρώ δεν εξηγούνται.

Για τη φετινή χρήση αναμένονται ενοποιημένα EBITDA (ΔEΗ+ENEL) 1,2 δισ. ευρώ (+30%).