Διόρθωση από τα ιστορικά υψηλά στην Wall Street, στις 6.373,45 (-0,25%) ο S&P500, από 0,21% χαμηλότερα τα futures, "τσίμπησε" ο VIX/CBOE στις 16,25 μονάδες.
Επιφυλακτικοί οι επενδυτές στα ευρωπαϊκά, με ελεγχόμενες απώλειες σε Φρανκφούρτη, Παρίσι με την προσοχή στην συνάντηση της Αλάσκας.
Εύλογη η ανησυχία (και) των επενδυτών στην Ευρώπη, ενδεικτικοί οι λόγοι όσων αναφέρει στο "Εγερτήριο" του, ο Νίκος Γ. Δρόσος.
Νωρίτερα, σε ιστορικά υψηλά ο δείκτης Nikkei, με οδηγό τις εταιρείες τεχνολογίας.
Στο Χρηματιστήριο Αθηνών, διαφορετικό σκηνικό, συνέχεια σταθερών εισροών, νέα άνοδος μετοχών σηματωρών και "υψηλό" στις 2.106,24 (1,74%) για τον Γενικό Δείκτη. Με συναλλαγές 223,1 εκατ. ευρώ, από τα οποία τα 192,2 εκατ. σε μετοχές με θετικό πρόσημο, και σε σύνολο 30,20 εκατ. μετοχών τα 19,61 εκατ. μτχ να πραγματοποιούνται στις τραπεζικές μετοχές.
Το συν 1,78% στις 5.308,88 μονάδες για τον FTSE25 έναντι συν 1,14% στις 2.318,80 για τον Δείκτη Τραπεζών "δείχνει" προς τα πού πήγε το χρήμα στην χθεσινή συνεδρίαση. Εναλλαγή θέσεων, και από τα τραπεζικά στα blue chips πρώτης γραμμής, ένα rotation επιβεβαιωτικό της ξεκάθαρα long φοράς που έχει η αγορά. Αυτοτροφοδοτούμενη, όπως έχουμε σημειώσει καθώς υπεραξίες που αποκτώνται, ξανά τοποθετούνται είτε στις ίδιες μετοχές-επιλογές είτε και σε άλλες διαφορετικές.
Στις δύο πιο κοντινές χρονικές σειρές, εβδομάδας και μηνός η μεταβολή είναι θετική κατά 3,52% και 7,45% αντίστοιχα, που πρακτικά σημαίνει ότι αφ' ενός δεν υπάρχουν εγκλωβισμένοι, αφ' ετέρου η διάθεση για ρίσκο ενισχύεται την ώρα που ελκύονται και νέοι επενδυτές.
Στο μεγαλύτερο μέρος του, το χρήμα προέρχεται από διαχειριστές ξένων funds που όπως αναδείχθηκε τις τελευταίες ημέρες έχει σαφή προσανατολισμό. Στο 80%-20% υπολογίζουν χρηματιστές την αναλογία "ξένου" vs "εγχώριου" χρήματος, και αυτό γιατί ούτε διαχειριστές αμοιβαίων έχουν ενισχύσει σημαντικά τις θέσεις τους, ούτε πολλοί νέοι ιδιώτες επενδυτές έχουν μπει στην άνοδο Μαϊου-Ιουλίου.
Τι σημαίνει αυτό; Πως οι ξένοι (και...ξένοι) έχουν τον έλεγχο της αγοράς και ότι είναι στα χέρια τους εάν το λ.χ. συν 121,40% (!) της μετοχής της Alpha Bank θα διευρυνθεί περαιτέρω ή θα μειωθεί. Κοινός τόπος πως ο τραπεζικός κλάδος είναι ο πιο...ελκυστικός για intraday/trading εντολές, με απόδοση 3,21% στην εβδομάδα και 9,84% στο μήνα (και 80,31%, από την αρχή του έτους) και θα παραμείνει.
Παράλληλα με τον τραπεζικό, το όλο και ευρύτερο μέρος των large caps- ενδεικτικό το γεγονός πως ούτε μία από τις 25 μετοχές του FTSE25 "έκλεισε" στο κόκκινο, με μόλις 3 (Κύπρου, ΕΥΔΑΠ, Optima Bank) χωρίς μεταβολή. Ανάλογη τάση και στα mid caps, που με τον ένα ή τον άλλον τρόπο ακολουθούν. Μόλις 2 (Alumil, Ideal Holdings) στο κόκκινο, συνολικά μόλις 2 σε σύνολο 25+20=45 μετοχών, όπου πραγματοποιείται το 98% του ημερήσιου τζίρου.
Δικαιωματικά η χθεσινή συνεδρίαση ανήκε κυρίως στη Metlen και δευτερευόντως στην AEGEAN, καθώς η ακραία άνοδος επιτεύχθηκε με αυξημένες συναλλαγές, στοχευμένες εισροές από "ισχυρά χέρια". Παράλληλα όμως, εισροές υπήρξαν και σε HelleniQ Energy, Cenergy Holdings, Viohalco και λιγότερο σε Jumbo, ElvalHalcor, ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ, ΔΕΗ, ΟΤΕ, Motor Oil κ.α.
Δεδομένου ότι η εβδομάδα ολοκληρώνεται χρηματιστηριακά μεθαύριο Πέμπτη, μένει να φανεί εάν η χθεσινή σημαντική στροφή κεφαλαίων σε συγκεκριμένα blue chips από τράπεζες θα έχει συνέχεια. Ειδικότερα θα φανεί κατά πόσον στο πλαίσιο της επανατιμολόγησης της Metlen εν όψει της ένταξης σε δείκτη FTSE (100) θα συνεχίσει να ελκύει κεφάλαια. Αλλά και εάν η αλλαγή διαδρόμου για την AEGEAN (Autohellas) θα οδηγήσει προς υψηλότερες τιμές. ' Η ακόμη εάν μέρος του χρήματος θα τοποθετηθεί σε blue chips που έχουν μείνει πίσω ή θα επιμεριστεί και προς συγκεκριμένα mid caps. AVAX, ΑΔΜΗΕ, Fourlis, Quest, Intralot, EXAE ήταν ενδεικτικές περιπτώσεις της Δευτέρας.
Τεχνικά, το ενδεχόμενο βραχυπρόθεσμης δοκιμασίας κοντινών στηρίξεων είναι πολύ πιθανό- ένδειξη υγειούς ανοδικής αγοράς- με ζητούμενη σε αυτή την περίπτωση την επιβεβαίωση, για τον ΓΔ των 2.080-2.075 μονάδων και για τον ΔΤΡ των 2.290-2.280 μονάδων.