Η Chevron ξεπέρασε τις προβλέψεις των αναλυτών, καθώς οι υψηλές τιμές του πετρελαίου σε συνδυασμό με τα ιστορικά υψηλά περιθώρια διύλισης στις ΗΠΑ οδήγησαν τα κέρδη της στο τέταρτο υψηλότερο επίπεδο στην ιστορία της εταιρείας.
Τα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή για το τρίτο τρίμηνο ανήλθαν στα 5,28 δολάρια, κατά 35 σεντ υψηλότερα από τη μέση εκτίμηση των αναλυτών, σύμφωνα με ανακοίνωση της εταιρείας με έδρα το Χιούστον σήμερα Παρασκευή.
Παρότι η Chevron περιόρισε τις επαναγορές ιδίων μετοχών στα 2,5 δισ. δολάρια, το ποσό παρέμεινε εντός του εύρους που έχει θέσει ως στόχο για το σύνολο του έτους, σύμφωνα με το Bloomberg.
Αντίστοιχα, οι ευρωπαϊκοί πετρελαϊκοί κολοσσοί ανακοίνωσαν σημαντικά υψηλότερα κέρδη αυτή την εβδομάδα. Η Shell αύξησε τις επαναγορές μετοχών, ώστε να τις ευθυγραμμίσει με εκείνες της κορυφαίας του κλάδου ExxonMobil Holdings. Τα κέρδη της BP εκτοξεύθηκαν σε υψηλό 18 ετών, χάρη στις αυξημένες αποδόσεις από τη διύλιση.
Το ισχυρό τρίμηνο για τις μεγάλες πετρελαϊκές εταιρείες τροφοδοτήθηκε από την άνοδο των τιμών των καυσίμων σε ολόκληρο τον κόσμο, εντείνοντας τις ανησυχίες για το κόστος ζωής στις ΗΠΑ ενόψει των κρίσιμων ενδιάμεσων εκλογών της Τρίτης. Ο πρόεδρος Ντόναλντ Τραμπ, ο οποίος έχει επανειλημμένα δεσμευτεί να μειώσει τις τιμές των καυσίμων, αντιμετωπίζει το ενδεχόμενο απώλειας του ελέγχου και των δύο σωμάτων του Κογκρέσου από τους Ρεπουμπλικανούς.
Ρεκόρ κερδοφορίας από τη διύλιση
Η διύλιση αποτέλεσε βασικό παράγοντα της υπεραπόδοσης της Chevron, με τα κέρδη του συγκεκριμένου τομέα να φθάνουν τα 4,93 δισ. δολάρια. Πρόκειται για το υψηλότερο επίπεδο που έχει καταγραφεί ποτέ στη συγκεκριμένη δραστηριότητα και για ποσό τετραπλάσιο σε σχέση με έναν χρόνο νωρίτερα.
Οι συγκρούσεις στο Ιράν και την Ουκρανία έχουν θέσει εκτός λειτουργίας έως και το 10% της παγκόσμιας δυναμικότητας διύλισης.
Για δεύτερο συνεχόμενο τρίμηνο, τα στελέχη της Chevron κατεύθυναν τα έκτακτα κέρδη κυρίως στη μείωση του χρέους, υιοθετώντας πιο συντηρητική προσέγγιση από τη Shell και τη Repsol, οι οποίες αύξησαν τις επαναγορές ιδίων μετοχών κατά περισσότερο από 65%.
«Δεν αντιδρούμε ούτε στις θετικές ούτε στις αρνητικές μεταβολές, ούτε αναπροσαρμόζουμε τις κινήσεις μας», δήλωσε σε συνέντευξή της η οικονομική διευθύντρια της εταιρείας, Eimear Bonner. «Προς το παρόν, παραμένουμε προσηλωμένοι στις μακροχρόνιες οικονομικές προτεραιότητές μας και δεν προχωρούμε σε καμία αλλαγή».
Με τη συνδρομή της εξαγοράς της Hess πέρυσι, η Chevron αύξησε την παραγωγή της σε ετήσια βάση, αξιοποιώντας την άνοδο κατά περίπου 34% των διεθνών τιμών του αργού πετρελαίου σε σχέση με έναν χρόνο νωρίτερα. Η συμφωνία με τη Hess εξασφάλισε στην Chevron μερίδιο 30% στο ιδιαίτερα παραγωγικό κοίτασμα Stabroek της Γουιάνας, το οποίο διαχειρίζεται η ExxonMobil Holdings.
Η Chevron βρίσκεται σε τροχιά επίτευξης παραγωγής 300.000 βαρελιών ημερησίως στη Βενεζουέλα έως το τέλος του έτους, αυξημένης κατά 20% σε σχέση με έναν χρόνο νωρίτερα. Το κόστος παραγωγής της εταιρείας στη χώρα είναι χαμηλότερο από 20 δολάρια ανά βαρέλι, καθιστώντας την περιοχή μία από τις πλέον κερδοφόρες πετρελαϊκές δραστηριότητες παγκοσμίως.
Η Βενεζουέλα «συνεισφέρει άμεσα στα κέρδη και δημιουργεί θετικές ελεύθερες ταμειακές ροές», δήλωσε η Bonner. «Δεν ανησυχούμε για τη δυνατότητά μας να αυξήσουμε την παραγωγή».
Νέα μέτωπα για την παραγωγή πετρελαίου
Οι αναλυτές αναμένεται να ζητήσουν από τα ανώτατα στελέχη της εταιρείας περισσότερες διευκρινίσεις σχετικά με το «ταχέως εξελισσόμενο χαρτοφυλάκιο δραστηριοτήτων έρευνας και παραγωγής» της Chevron, όπως έγραψε σε σημείωμά του ο Biraj Borkhataria, αναλυτής της RBC Capital Markets.
Η Chevron υπέγραψε πρόσφατα συμφωνία με τη Βενεζουέλα για την παραγωγή 600.000 βαρελιών ημερησίως έως τις αρχές της δεκαετίας του 2030, επαναδιαπραγματεύεται την άδεια εκμετάλλευσης πετρελαίου στο Τενγκίζ του Καζακστάν και βρίσκεται σε συνομιλίες για την ανάληψη του πετρελαϊκού κοιτάσματος West Qurna-2 στο Ιράκ.
Στόχος είναι να διατηρηθεί η αύξηση της παραγωγής και την επόμενη δεκαετία, καθώς η παραγωγή στη λεκάνη Permian και σε άλλες περιοχές σταθεροποιείται.