Με εναλλαγές προσήμων και ευδιάκριτη επιφυλακτικότητα ξεκίνησε η πρώτη συνεδρίαση του Ιουλίου και του δεύτερου εξαμήνου, με το Χ.Α. να συγχρονίζεται με τις ελεγχόμενες απώλειες των κύριων Ευρωπαϊκών Αγορών.
Όμως στην πορεία των συναλλαγών και μετά από δύο ήπια διορθωτικές συνεδριάσεις, οι αγοραστές ανέπτυξαν περισσότερες πρωτοβουλίες και με κύριο εκφραστή τον Βαρύδεικτο Τραπεζικό κλάδο, κάτι που επιβεβαιώνεται και από το τελικό +1,76% του ΔΤΡ, γύρισαν τους βασικούς δείκτες του Χ.Α. σε θετικό βηματισμό, τον οποίο και διατήρησαν μέχρι τέλους.
Έτσι, η λήξη των σημερινών συναλλαγών βρήκε τον Γενικό Δείκτη σε νέα υψηλά 183 μηνών, με το αμέσως υψηλότερο κλείσιμο να έχει σημειωθεί στις 21/4/2010 (1936,43 μονάδες). Σε νέα υψηλά 116 μηνών ο ΔΤΡ, με το αμέσως υψηλότερο να έχει σημειωθεί στις 19/11/2015 (2304,2 μονάδες).
Στο μεταξύ, σήμερα ανακοινώθηκε η προσωρινή αναστολή της διαπραγμάτευσης των μετοχών, των παραγώγων και του ομολόγου της ΙΝΛΟΤ, μετά από σχετικό αίτημα της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. Η Εισηγμένη ενημέρωσε ότι βρίσκεται σε τελικό στάδιο διαπραγματεύσεων για την απόκτηση Αλλοδαπής Εταιρείας.
Επιστρέφοντας στα της σημερινής συνεδρίασης, θα μπορούσε να υποστηριχθεί ότι παρά την εύκολη επικράτηση των αγοραστών και τις επιλεκτικές κινήσεις τους σε επιμέρους Δεικτοβαρείς τίτλους, η “μεγάλη εικόνα” του ταμπλώ συνεχίζει να θυμίζει “κάτι κουρασμένα παλληκάρια”, ενώ φθίνει σταθερά ο αριθμός των θετικών πρωταγωνιστών από μεσαία και μικρότερη κεφαλαιοποίηση, τουλάχιστον όσον αφορά τις μετοχές που διεκδικούν υψηλότερες αποτιμήσεις, με σχετικά πειστικές συναλλαγές.
Απόλυτα ενδεικτική η ατάκα παλαιού παράγοντα της Αγοράς, σύμφωνα με την οποία “όσοι δεν έχουν Τράπεζες, έχουν νεύρα”, αντικατοπτρίζει στον απόλυτο βαθμό την ψυχολογία των traders, που βλέπουν το Χ.Α. να μην έχει την παραμικρή διάθεση να αλλάξει τον Τραπεζοκεντρικό του χαρακτήρα.
Από την άλλη αργά, αλλά σταθερά πλησιάζει το “peak” των Θερινών διακοπών και μόνο η ανακοίνωση κάποιου deal θα μπορούσε να επαναφέρει το ενισχυμένο ενδιαφέρον για τίτλους χαμηλότερων κεφαλαιοποιήσεων.
Στις περιπτώσεις των χρηματικών διανομών που έχουν ανακοινωθεί και με την καθημερινή ενημέρωση της στήλης, σύμφωνα με τις μέχρι τώρα προγραμματισμένες αποκοπές μικτών μερισμάτων: 2/7 – ΙΝΛΙΦ (0,2009865686), ΕΛΠΕ (υπόλοιπο 0,55), 4/7 – ΜΕΒΑ (0,25), 7/7 – ΕΣΥΜΒ (0,04), ΜΕΝΤΙ (0,13), 9/7 – ΕΛΤΟΝ (0,07), 10/7 - ΑΣΚΟ (0,1713121688), 11/7 - ΠΕΤΡΟ (0,30), 21/7 – ΔΕΗ (0,40), ΜΠΕΛΑ (υπόλοιπο 0,4489319442 καθαρό), 25/7 - ΙΝΤΕΚ (επιστροφή κεφαλαίου 0,30), 28/7 – ΒΟΣΥΣ (0,07), 4/8 – ΟΛΠ (1,92), 19/8 – REALCONS (0,05), 21/8 – ΚΡΙ (0,40), 25/8 – ΒΙΟΚΑ (επιστροφή κεφαλαίου 0,02 ευρώ), ΠΛΑΚΡ (0,52).
Με συνεχιζόμενες ενδείξεις διστακτικότητας οι κύριες Ευρωπαϊκές Αγορές, παρά το γεγονός ότι σε νέα ιστορικά υψηλά, ολοκλήρωσαν τις χθεσινές συναλλαγές S&P 500 και Nasdaq, καθώς οι επενδυτές Παγκοσμίως παρακολουθούν τις εξελίξεις γύρω από τους δασμούς. Η προθεσμία της 9ης Ιουλίου που έχει θέσει ο Ντόναλντ Τραμπ, εκπνέει την επόμενη εβδομάδα και είναι ακόμη ασαφές εάν ο Αμερικανός Πρόεδρος θα δώσει νέα παράταση, ή θα αυξήσει τους δασμούς. Ο Υπουργός Οικονομικών των ΗΠΑ, Σκοτ Μπέσεντ, επεσήμανε, “ότι υπάρχουν Χώρες που διαπραγματεύονται καλή τη πίστει, αλλά οι δασμοί θα μπορούσαν να επιστρέψουν στα επίπεδα που ανακοινώθηκαν στις 2 Απριλίου”.
Από την άλλη, οι Ευρωπαϊκές Πρωτεύουσες έχουν σκληρύνει τη στάση τους στις εμπορικές συνομιλίες με τον Ντόναλντ Τραμπ, απαιτώντας οι ΗΠΑ να άρουν άμεσα τους δασμούς που έχουν επιβληθεί στην Ε.Ε., ως μέρος οποιασδήποτε συμφωνίας - πλαισίου πριν από την επερχόμενη προθεσμία της 9ης Ιουλίου. Ο επίτροπος Εμπορίου, Μάρος Σέφτσοβιτς, έχει λάβει εντολή να υιοθετήσει πιο σκληρή γραμμή στο ταξίδι του στην Ουάσιγκτον αυτή την εβδομάδα, καθώς οι Βρυξέλλες προσπαθούν να άρουν, ή τουλάχιστον να μειώσουν σημαντικά τους δασμούς του Τραμπ μακροπρόθεσμα.
Την Πέμπτη η Αγορά των ΗΠΑ θα κλείσει στις 20.00, ενώ την Παρασκευή θα παραμείνει κλειστή λόγω του εορτασμού της Ημέρας της Ανεξαρτησίας (4η Ιουλίου), με το πρόγραμμα των μάκρο νέων να τροποποιείται. Έτσι, την Πέμπτη δημοσιεύεται η μισθοδοσία του μη Αγροτικού τομέα ταυτόχρονα με τον δείκτη ανεργίας στις ΗΠΑ για τον Ιούνιο, οι εργοστασιακές παραγγελίες για τον Μάιο στις ΗΠΑ, καθώς και ο δείκτης Υπηρεσιών από το Ινστιτούτο ISM.
Συνεχίζεται η υποχώρηση των αποδόσεων στην Αγορά ομολόγων. Πιο συγκεκριμένα, στο 3,69% διολισθαίνει η απόδοση του Αμερικανικού 2ετους τίτλου, στο 4,19% του αντίστοιχου 10ετους, στο 3,273% η απόδοση του Ελληνικού 10ετους τίτλου.
Ο Γενικός Δείκτης κινήθηκε μεταξύ 1865,52 (-0,13%) και 1887,7 μονάδων (+1,05%). Στις 17.00 βρέθηκε στις 1884,09 (+0,86%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές στις 1885,04 μονάδες, με ημερήσια κέρδη 0,91%.
Ο τζίρος στα 252,8 εκατ., από τα οποία τα 50,5 εκατ. αφορούν προσυμφωνημένες συναλλαγές (TITC, ΑΛΦΑ, ΑΔΜΗΕ, ΒΙΟ, ΕΤΕ, CENER, ΕΛΧΑ, ΠΕΙΡ, ΔΕΗ, ΕΥΡΩΒ, ΓΕΚΤΕΡΝΑ, ΠΡΟΦ), με τους ΕΥΡΩΒ, ΕΤΕ, ΑΛΦΑ και ΠΕΙΡ να απασχολούν το 70% της συνολικής μικτής αξίας συναλλαγών (!)
Από τον συνολικό τζίρο των 252,8 εκατ., τα 241,7 εκατ. αφορούν συναλλαγές σε μετοχές του FTSE25.
Η εικόνα στην υψηλή κεφαλαιοποίηση
Από τις Βαρύδεικτες Τραπεζικές μετοχές, δεν ήλθε σε επαφή με το “κόκκινο” η ΑΛΦΑ (+3,68%), ενώ και τα δύο πρόσημα άλλαξαν οι ΕΤΕ (+1,52%), ΕΥΡΩΒ (+1,17%) και ΠΕΙΡ (+1,50%) με την τελική εικόνα να δίνει το απόλυτο πλεονέκτημα στους “buyers”.
Σε νέα ιστορικά υψηλά ολοκλήρωσε τις συναλλαγές η OPTIMA (+1,75%).
Μεταξύ 1927,49 (-0,21%) και 1970,45 μονάδων (+2,02%) κινήθηκε ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών. Στις 17.00 βρέθηκε στις 1962,76 (+1,62%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές στις 1965,45 μονάδες, με ημερήσια κέρδη 1,76%.
Ο ΔΤΡ με ημερήσιο αγοραστικό σήμα, το οποίο αναιρείται με επιστροφή και κλείσιμο χαμηλότερα των 1780 μονάδων. Η επόμενη αντίσταση στις 2000 μονάδες. Οι επόμενες στηρίξεις στις 1758 - 1750, 1702, 1660, 1631, 1600, 1579, 1523 (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών) και 1451 μονάδες (απλός ΚΜΟ 200 ημερών).
Από σήμερα, οι μετοχές της ΕΥΔΑΠ (+0,52%) ήταν διαπραγματεύσιμες στο Χ.Α. χωρίς το ποσό €0,0550 ανά μετοχή (καθαρό ποσό: €0,05225 ανά μετοχή).
Μικτή θα μπορούσε να χαρακτηριστεί η τελική εικόνα στο ταμπλώ του μη Τραπεζικού 25αρη, όπου με μεταβολή μεγαλύτερη του 1% ολοκλήρωσαν τις συναλλαγές οι ΒΙΟ (+1,59%), ΕΕΕ (+2,47%), ΟΠΑΠ (+1,25%), OPTIMA (+1,75%), TITC (-1,17%), ΜΠΕΛΑ (-1,02%), ΜΥΤΙΛ (-1,04%), ΣΑΡ (-3,03%).
Ο μοναδικός τίτλος του FTSE25 που κινήθηκε μόνιμα στο “κόκκινο” ήταν αυτός της ΜΥΤΙΛ (-1,04%), καθώς αρχίζουν να εκφράζονται αμφιβολίες για την επιτυχία της δημόσιας πρότασης. Να σημειωθεί ότι η μετοχή συμπλήρωσε τρεις συνεχόμενες διορθωτικές συνεδριάσεις, από τα πρόσφατα ιστορικά υψηλά. Η επόμενη στήριξη στα 42,5 ευρώ και η πρώτη αντίσταση στα 47 ευρώ.
Οι εκτιμήσεις των αναλυτών
“Κανονικά έπρεπε να έχουν βγάλει εκτός και την ΙΝΤΚΑ σαν Μητρική. Η κίνησή της πάντως δεν δείχνει ότι άμεσα περιμένει μεγάλη άνοδο. Πιθανότατα να υπάρξει ΑΜΚ που θα καθυστερήσει την μετοχή, αλλιώς θα έπρεπε να έχουμε δει κίνηση στην Μητρική. Η ΛΑΒΙ έχει ένα πολύ καλό ‘make or break’ στο 0,8150. Η ΕΤΕ είναι η πιο ‘βαριά’ του κλάδου τις τελευταίες μέρες, θυμίζοντας, παρ’ όλα αυτά, ότι έπιασε τον μεγάλο στόχο της. Η ζώνη του 10,70 πολύ ισχυρή στήριξη, με το ημερήσιο ‘stop’ να παραμένει, στην παρούσα, στο 10,42.
Ο ΟΤΕ έχει κάνει σημαντική διόρθωση, έχοντας φτιάξει βάση στην ζώνη του 16. Το 16,50 είναι αντίσταση, που κατοχύρωση μπορεί να δώσει συνέχιση, ενώ μπροστά του έχει αποκοπή μερίσματος. Δεν βιαζόμαστε για την κίνηση του ΓΔ, μιας και αυτό δίνει την δυνατότητα να υπάρξει διάχυση και σε μη Δεικτοβαρείς τίτλους. Το νέο ‘stop’ στο ‘Intraday long’ ανεβαίνει στις 1864 μονάδες σε κλείσιμο ώρας. Όσο η Αγορά δίνει κέρδη, θα προσελκύει όλο και περισσότερους συμμετέχοντες. Δεν χρειάζεται βιασύνη για τις Αναπτυγμένες Αγορές, ακόμα και να έρθει του χρόνου τον Ιούνιο δεν προβληματιζόμαστε, μιας και η αναμονή θετικών νέων δημιουργεί προσδοκίες και νέους εν δυνάμει αγοραστές”, σημειώνει η Fast Finance ΑΕΠΕΥ.
“Εικόνα σχετικής επενδυτικής αισιοδοξίας, εν μέσω συνεχιζόμενων ενδείξεων αποκλιμάκωσης στο μέτωπο των δασμών”, σύμφωνα με την Eurobank Equities.
“Θα περιμέναμε οι μικτές τάσεις να διατηρηθούν, καθώς οι επενδυτές τώρα εστιάζουν το ενδιαφέρον τους στις διαπραγματεύσεις γύρω από τους δασμούς”, αναφέρει η Piraeus Sec.
“Οι νέες ενημερώσεις σχετικά με την εμπορική συμφωνία ΗΠΑ/Ε.Ε., μπορεί να αμβλύνουν τις ανησυχίες, καθώς πλησιάζει η προθεσμία της 9ης Ιουλίου. Οι επενδυτές ενδέχεται να διατηρήσουν την επιλεκτική τους στάση, εστιάζοντας στις επερχόμενες ανακοινώσεις αποτελεσμάτων και προσαρμόζοντας ανάλογα τη στρατηγική τους για το δεύτερο εξάμηνο”, όπως εκτιμά η Beta Sec.
“Το ‘άρωμα πολιτικού κινδύνου’ αναδύθηκε στο εγχώριο επενδυτική σκηνικό. Για τον ΓΔ η πρώτη στήριξη στις 1868 μονάδες. Η αμέσως επόμενη και ισχυρότερη εντοπίζεται στις 1840 μονάδες. Η βραχυπρόθεσμη τάση είναι ανοδική και θα κινδυνεύσει μόνο σε ενδεχόμενη παραβίαση της ζώνης των 1825 - 1818 μονάδων”, σύμφωνα με την Κύκλος ΑΧΕΠΕΥ.
“Το επόμενο διάστημα οι θετικοί καταλύτες θα αναζητηθούν στο προϊόν των εμπορικών συζητήσεων για τους δασμούς, αλλά ακόμα και αν έχουμε ένα συνολικά θετικό αποτέλεσμα, εκτιμούμε ότι δεν είναι δεδομένο ότι θα οδηγήσει σε άμεση περαιτέρω άνοδο τις Αγορές. Για τον ΓΔΧΑ φαίνεται ότι το επικρατέστερο σενάριο είναι διακύμανση εντός στενού εύρους τιμών της τάξεως των 50 μονάδων, μέχρι οι εξελίξεις να υπαγορεύσουν κάτι διαφορετικό”, εκτιμά η Depolas Investment Services.
“Η σύγκρουση μεταξύ Ισραήλ και Ιράν ολοκλήρωσε τον κύκλο της σε διάστημα 12 ημερών, λόγω της καταλυτικού χαρακτήρα παρέμβασης των ΗΠΑ, μετά τη σχετική απόφαση του Προέδρου Τραμπ, με τα δυσοίωνα σενάρια για την Παγκόσμια Οικονομία να ακυρώνονται, αν η τιμή του Πετρελαίου εκτοξευόταν, όπως υπενθυμίζει ο Δημήτρης Τζάνας.
Τις προηγούμενες ημέρες, η Σύνοδος Κορυφής του ΝΑΤΟ στις Βρυξέλλες συνομολόγησε σε αύξηση των αμυντικών δαπανών των Χωρών - Μελών με στόχο το 5% του ΑΕΠ, όπως επιθυμούσε ο Ντόναλντ Τραμπ.
Η Κίνα, συμφώνησε με τις ΗΠΑ για το ύψος των δασμών που θα επιβάλλονται στις μεταξύ τους εμπορικές συναλλαγές. Απομένει να συμφωνήσει μέχρι, το αργότερο τις 9 Ιουλίου και η Ε.Ε. στους όρους που έχουν υποβληθεί στις διαπραγματεύσεις, καθώς εναλλακτικά απειλείται με τα χειρότερα !
Και η Γερουσία του Κογκρέσου, με οριακή πλειοψηφία, ενέκρινε το φορολογικό Ν/Σ, παρά τις προειδοποιήσεις ότι η εφαρμογή του θα συμβάλει στην αύξηση του ήδη υψηλού Αμερικανικού Δημόσιου χρέους των $36 τρισ. (περί το 100% του ΑΕΠ, μετά τις απαλοιφές του ενδοκυβερνητικού μέρους ύψους $7 τρισ.) πάνω από $ 2 τρισ. τα επόμενα έτη!
Έτσι, με την ολοκλήρωση του 1ου εξαμήνου και μετά από την υψηλή μεταβλητότητα του Απριλίου, οι δείκτες S&P 500 και Nasdaq, στη Wall Street, καταγράφουν ιστορικά υψηλές επιδόσεις, καθώς ο Τραμπ επιβάλλει παντού τη θέλησή του !
Την ίδια ώρα, η κορυφαία επενδυτική επιλογή για τα διαθέσιμα που αναζητούν ασφαλές καταφύγιο, το 10ετες αμερικανικό ομόλογο, υποχωρεί προς το 4,20% και το δολάριο καταγράφει απώλειες κατά 12,5% στο 1ο εξάμηνο, καθώς οι περισσότεροι αναλυτές συνομολογούν ότι οι Κεντρικές Τράπεζες θα μειώσουν τη Δολαριακή συμμετοχή τους στα αποθεματικά τους τα επόμενα έτη. Με το Ευρώ να έχει μια ιστορική ευκαιρία να αναβαθμίσει την παρουσία του, αν οι Ευρωπαίοι Ηγέτες συμφωνήσουν στις αναγκαίες ενέργειες που θα βελτιώσουν την οικονομική συνοχή της Ε.Ε., όπως την έκδοση περισσότερων Ευρωπαϊκών ομολόγων για τις αναγκαίες δράσεις.
Το Ελληνικό Χρηματιστήριο συγχρονίζει τη κίνησή του με τις Διεθνείς Αγορές και πετυχαίνει αξιοσημείωτες επιδόσεις με την ολοκλήρωση του 1ου εξαμήνου: το +27,1% του ΓΔ είναι η τρίτη καλύτερη επίδοση Παγκοσμίως, μετά από εκείνων της Σεούλ και της Λιουμπλιάνα, ενώ το +50,19% του ΔΤΡ λαμβάνει τα εύσημα από την Jefferies, καθώς συνοδεύεται από πιστωτική επέκταση κατά 17,5% για τα επιχειρηματικά δάνεια στο 1ο πεντάμηνο και η Bofa αναβαθμίζει τις τιμές - στόχους των Τραπεζικών μετοχών.
Με τον Οίκο MSCI να αφήνει ανοικτό το ενδεχόμενο να συμπεριλάβει το Ελληνικό Χρηματιστήριο σε “watch list” για αναβάθμισή του σε Ανεπτυγμένη Αγορά, αν συνομολογήσει η Επενδυτική Κοινότητα, εξέλιξη που δεν είναι βέβαιο ότι θα ωφελήσει το Χ.Α. αφού το ειδικό του βάρος θα μειωθεί όπως επισημαίνει η JP Morgan.
Επί του παρόντος πάντως, ο δείκτης MSCI Standard Greece (9 μετοχές με τις 4 να είναι οι Συστημικές Τράπεζες) πετυχαίνει την καλύτερη απόδοση Παγκοσμίως σε όρους Δολαρίου (+53%).
Την ίδια ώρα, η Metlen αναμένεται να ξεκινήσει τη διαπραγμάτευσή της στο Χρηματιστήριο του Λονδίνου στις αρχές Αυγούστου και αμέσως μετά και στην Αθήνα, ολοκληρώνοντας το εγχείρημα της ταυτόχρονης διαπραγμάτευσης σε δύο Αγορές.
Από την άλλη πλευρά, το σκάνδαλο του ΟΠΕΚΕΠΕ προκάλεσε μικρές μόνο χρηματιστηριακές αναταράξεις, καθώς τα διεθνή κεφάλαια δεν θεωρούν ότι υφίσταται ουσιώδης απειλή “πολιτικού κινδύνου” για την Ελληνική Οικονομία.
Προσώρας τουλάχιστον, αφού ουδείς επιθυμεί τη δρομολόγηση εξελίξεων ενόψει των Καλοκαιρινών διακοπών”, όπως τονίζει ο κ. Τζάνας (σύμβουλος Διοίκησης Κύκλος ΑΧΕΠΕΥ).
Οι υψηλότερες κεφαλαιοποιήσεις στο Χ.Α.
Στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων του Χ.Α., η ΕΕΕ (16,7), ακολουθούμενη από EΥΡΩΒ (10,8), ΕΤΕ (10,1), ΠΕΙΡ (7,5), ΟΠΑΠ (7,2), ΑΛΦΑ (7,2), ΟΤΕ (6,7), ΜΥΤΙΛ (6,5), ΔΕΗ (5,1), ΜΠΕΛΑ (3,9), ΔΑΑ (3), TITC (3), BOCHGR (2,8), ΜΟΗ (2,6), ΕΛΠΕ (2,5), CENER (2,1), ΓΕΚΤΕΡΝΑ (2,1), ΠΡΟΝΤΕΑ (1,5), BIO (1,5), OPTIMA (1,5), ΑΤΤ (1,3), ΟΛΠ (1,2), ΛΑΜΔΑ (1,1), AKTR (1,1), ΑΡΑΙΓ (1,1 δισ. ευρώ).
Οι τίτλοι που έχουν προβάδισμα
Στην κούρσα για τις καλύτερες ετήσιες αποδόσεις του 2025 και σύμφωνα με τα στοιχεία της Alpha Trust, προηγούνται οι ΦΡΙΓΟ (+158,49%), ΙΛΥΔΑ (+116,01%), ΑΤΕΚ (+105,63%), ΟΠΤΡΟΝ (+95,95%), ΑΛΦΑ (+84,91%), ΠΕΙΡ (+61,02%), ΑΑΑΚ (+59,6%), ΒΙΝΤΑ (+58,16%), OPTIMA (+54,56%), ΠΡΔ (+53,57%), ΜΕΒΑ (+53,55%), ΟΝΥΧ (+52,59%), ΟΛΘ (+50,89%), ΟΛΠ (+50,17%), REALCONS (+47,47%), ΕΤΕ (41,38%).
“Tips” έξω από τα όρια του FTSE25
Από σήμερα, οι μετοχές της ΦΛΕΞΟ (0%) ήταν διαπραγματεύσιμες χωρίς το ποσό €0,165 ανά μετοχή (καθαρό ποσό: €0,15675 ανά μετοχή), της ΠΡΟΦ (-0,70%) χωρίς το ποσό €0,064728 ανά μετοχή (καθαρό ποσό: €0,061492 ανά μετοχή) και της ACAG (-1,12%) χωρίς το ποσό €0,11 ανά μετοχή.
Επίσης από σήμερα, τα μερίδια του ΑΔΑΚ20 ήταν διαπραγματεύσιμα χωρίς το δικαίωμα συμμετοχής στην επιστροφή κεφαλαίου με επανεπένδυση σε νέα μερίδια του Δ.Α.Κ.
Το μεγαλύτερο Ευρωπαϊκό Χρηματιστήριο ενδιαφέρεται για την εξαγορά του Ελληνικού Χρηματιστηρίου. Ήδη στην Αθήνα βρίσκονται εκπρόσωποι της Διοίκησης του Euronext. Σύμφωνα με πηγές “απέναντι σε μια τέτοια εξέλιξη είναι θετικά διακείμενη η Κυβέρνηση, καθώς θεωρεί ότι θα υπάρξουν πολλαπλασιαστικά οφέλη από μια ενσωμάτωση του Χρηματιστηρίου στον Μεγάλο Όμιλο, με μείωση και του κόστους εισόδου των Ελληνικών Εταιρειών σε ένα ενοποιημένο Χρηματιστήριο”.
Οι δυο Πλευρές βρίσκονται ήδη σε διαπραγματεύσεις που αναμένεται, εκτός σημαντικού απροόπτου, να καταλήξουν σε δημόσια πρόταση. Θετικά βλέπουν την κίνηση και Έλληνες τραπεζίτες που διαθέτουν ισχυρή θέση στην ΕΧΑΕ, με τους οποίους επικοινώνησε το “Euro2day.gr”, καθώς εκτιμούν ότι συνιστά κίνηση αναβάθμισης της Αγοράς. Περιμένουν να δουν τις λεπτομέρειες σε ότι αφορά το τίμημα της δημόσιας πρότασης.
Η Euronext επιβεβαιώνει ότι έχει ξεκινήσει συζητήσεις με το ΔΣ της ΕΧΑΕ (+0,67%), τον Ελληνικό Φορέα Λειτουργίας Κεφαλαιαγορών, σχετικά με πιθανή προσφορά για την απόκτηση έως και 100% των μετοχών του Χ.Α. Η εν λόγω προσφορά θα δομηθεί ως ανταλλαγή μετοχών, αποτιμώντας το Χ.Α. στα 6,90 ευρώ ανά μετοχή, με σταθερό συντελεστή μετατροπής 21,029 κοινών μετοχών Χ.Α. για κάθε νέα μετοχή της Euronext. Με βάση την τιμή της μετοχής της Euronext στα 145,10 ευρώ την 30η Ιουνίου 2025, η πιθανή προσφορά αποτιμά το συνολικό μετοχικό κεφάλαιο του Χ.Α. στα 399 εκατ. ευρώ με πλήρη αραίωση (fully dilited bases). Η υποβολή προσφοράς θα εξαρτηθεί μεταξύ άλλων από την ολοκλήρωση του due diligence.
Με τους αγοραστές στημένους χαμηλότερα από το προηγούμενο κλείσιμο, χαμηλές συναλλαγές, ή “market” εντολές, κινήθηκαν ψηλότερα ΠΑΙΡ (+2,75%), ΑΤΕΚ (+2,11%), ΕΛΒΕ (+2%), ΚΥΡΙΟ (+1,23%), ΕΒΡΟΦ (+0,95%), ΜΑΘΙΟ (+1,47%), ΑΑΑΚ (+1,40%)
Η QUALCO (-2,20% και τρίτη συνεχόμενη πτωτική συνεδρίαση) ανακοίνωσε ότι προχώρησε στην απόκτηση πλειοψηφικής συμμετοχής 50,01% επί του συνόλου του μετοχικού κεφαλαίου της “Cenobe Α.Ε.”, με έδρα την Αθήνα και δραστηριότητα σε Ελλάδα, Κύπρο, Γερμανία, Ελβετία, Ηνωμένο Βασίλειο, Σουηδία και ΗΑΕ. Το τίμημα για την απόκτηση του 50,01% της “Cenobe” ανήλθε σε €1,235 εκατ., μέσω συνδυασμού αγοράς μετοχών από υφιστάμενους μετόχους και συμμετοχής σε Α.Μ.Κ. της Εταιρείας, δίνοντάς της συνολική αποτίμηση ιδίων κεφαλαίων στα €2,786 εκατ. μετά την επένδυση.
Ξαφνικό “bid” και κλείσιμο σε νέα ιστορικά υψηλά για ΕΧ (+6,38%).
Σε νέα ιστορικά υψηλά έκλεισαν και οι ONYX (+1,13%), REALCONS (+0,78%).
Συνεχίζονται οι αγορές από τον πρόεδρο του ΔΣ στην ΦΟΥΝΤΛ (+0,68%).
Τελευταίο αρνητικό κλείσιμο στις 20/6 για ΙΚΤΙΝ (+2,58%).
Σε υψηλά τριμήνου η ΔΟΜΙΚ (+8,64%).
Επιστροφή αγοραστών σε ΚΕΚΡ (+0,33%), ΛΟΥΛΗ (+3,99%), ΞΥΛΚ (+0,88%), ΕΛΛΑΚΤΩΡ (+1,22%), ΑΒΕ (+0,37%), ΑΤΤΙΚΑ (+1,98%).
Αρχίζει να γέρνει το διάγραμμα στην ΜΕΒΑ (-3,31%).
Οι διαφαινόμενες εξελίξεις στην ΙΝΛΟΤ, τράβηξαν ψηλότερα και την ΙΝΤΚΑ (+3,18%).
Το τελευταίο αρνητικό κλείσιμο στις 20/6 για ΙΑΤΡ (+3,33%). Διάθεση να αυξηθεί η διασπορά σε σχετικά υψηλότερα επίπεδα.
Δίπλωσε τις ανοδικές συνεδριάσεις η AEM (+2,33%), τρεις οι συνεχόμενες ανοδικές για ΕΚΤΕΡ (+1,89%).
Σταθερά πλαγιοκαθοδικά από τα 37,00 ευρώ ο ΟΛΘ (-1,48%). Μένει να φανεί αν θα δικαιωθούν όσοι υποστηρίζουν ότι σχετικά σύντομα θα επιστρέψει στο επίκεντρο του ενδιαφέροντος και ότι μέχρι το τέλος του έτους, η μετοχή πιθανόν και να έχει αποχωρήσει από το ταμπλώ του Χ.Α.
Η τεχνική εικόνα των βασικών δεικτών
Ο Γενικός Δείκτης με ημερήσιο αγοραστικό σήμα, το οποίο ακυρώνεται με επιστροφή και κλείσιμο χαμηλότερα των 1777 μονάδων. Η επόμενη αντίσταση εντοπίζεται στις 1900 μονάδες. Η πρώτη στήριξη στις 1840 – 1818 και οι επόμενες στις 1750, 1720, 1687 – 1672, 1639, 1633 – 1626, 1625 (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών) και 1579 μονάδες (απλός ΚΜΟ 200 ημερών).
Ημερήσιο αγοραστικό σήμα και από τον δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης, που ακυρώνεται με επιστροφή και κλείσιμο χαμηλότερα των 4432 μονάδων. Η επόμενη αντίσταση στις 4750 μονάδες. Οι επόμενες στηρίξεις στις 4411, 4350 – 4338, 4007 (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών) και 3877 μονάδες (απλός ΚΜΟ 200 ημερών).
Μια βόλτα στις Διεθνείς Αγορές
Με σχεδόν απόλυτη επικράτηση των πωλητών, ολοκληρώθηκε η σημερινή συνεδρίαση για τις μεγάλες Αγορές Ασίας – Ειρηνικού. Αργία στο Χονγκ Κονγκ.
Επιφυλακτική εικόνα και μικτά πρόσημα για τις κύριες Ευρωπαϊκές Αγορές, μικτές οι διαθέσεις και στην Wall Street.
Μικρά κέρδη για το Πετρέλαιο, στο 1,177 το Ευρώ έναντι του Δολαρίου.
Προσπαθεί να επιστρέψει πάνω από τα $3350 ο Χρυσός, (συμβόλαιο Αυγούστου 2025), στα $36,2 το Ασήμι (συμβόλαιο Ιουλίου 2025).
Στα $106000 το Bitcoin, στα $2420 το Ethereum.
Η μέτρηση του δείκτη Μεταποίησης Caixin/S&P Global για τον Ιούνιο στην Κίνα διαμορφώθηκε στο 50,4, υψηλότερα από το 49 που προέβλεπαν οι αναλυτές που συμμετείχαν σε δημοσκόπηση του Reuters.
Περαιτέρω σημάδια ανάκαμψης κατέγραψε η μεταποιητική δραστηριότητα στην Ευρωζώνη τον Ιούνιο. Ο δείκτης HCOB PMI, που καταρτίζεται από την S&P Global, σημείωσε άνοδο στις 49,5 μονάδες τον Ιούνιο, από 49,4 τον Μάιο, το υψηλότερο επίπεδό του από τον Αύγουστο του 2022, αλλά παραμένοντας κάτω από το όριο των 50 μονάδων για 29ο συνεχόμενο μήνα. Ωστόσο, ο δείκτης παραγωγής στον τομέα της Μεταποίησης μειώθηκε στις 50,8 μονάδες, από 51,5 μονάδες τον Μάιο, σηματοδοτώντας το χαμηλότερο επίπεδο τριών μηνών, αλλά παραμένοντας σε επίπεδο επέκτασης.
Στο σύνολο της Ευρωζώνης και σύμφωνα με τα στοιχεία της Eurostat, ο ΔΤΚ τον Ιούνιο διαμορφώθηκε στο 2% ετησίως, όπως προέβλεπε και η μέση εκτίμηση των αναλυτών, οριακά αυξημένος από το 1,9% ένα μήνα πριν.
Οι τιμές των κατοικιών στο Ηνωμένο Βασίλειο σημείωσαν ετήσια αύξηση 2,1% τον Ιούνιο, σύμφωνα με τον δείκτη τιμών κατοικιών Nationwide House Price Index. Το ποσοστό αυτό σηματοδοτεί επιβράδυνση από τον Μάιο, όταν η ετήσια αύξηση των τιμών των κατοικιών ήταν 3,5%. Σε μηνιαία βάση, ο δείκτης μειώθηκε κατά 0,8% σε εποχικά προσαρμοσμένη βάση, η μεγαλύτερη πτώση δύο ετών.
Ο αριθμός των ανοικτών θέσεων εργασίας στις ΗΠA σημείωσε άνοδο τον Μάιο στα 7,769 εκατ., από 7,4 εκατ. τον Απρίλιο. Το επίπεδο αυτό είναι το υψηλότερο των τελευταίων έξι μηνών. Οι αναλυτές προέβλεπαν πτώση στα 7,3 εκατ.
Χαμηλότερα κινήθηκαν οι κατασκευαστικές δαπάνες στις ΗΠΑ και τον Μάιο. Ειδικότερα, το Υπουργείο Εμπορίου ανακοίνωσε ότι οι κατασκευαστικές δαπάνες διολίσθησαν 0,3%, στα $2,138 τρισ. Οι αναλυτές προέβλεπαν πτώση κατά 0,2%.
“H νομισματική πολιτική θα ήταν πιο χαλαρή αυτή τη στιγμή, αν δεν υπήρχαν οι δασμοί του Αμερικανού Προέδρου, Ντόναλντ Τραμπ. Στην ουσία, σταματήσαμε τη χαλάρωση όταν είδαμε το μέγεθος των δασμών και σχεδόν όλες οι προβλέψεις για τον πληθωρισμό στις ΗΠΑ αυξήθηκαν σημαντικά ως συνέπεια των δασμών”, υποστήριξε ο διοικητής της Fed, Τζερόμ Πάουελ, σε συζήτηση με την Κριστίν Λαγκάρντ, η οποία πραγματοποιήθηκε κατά τη διάρκεια του φόρουμ της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας στη Σίντρα της Πορτογαλίας.
H Γερουσία των ΗΠΑ ενέκρινε το σαρωτικό φορολογικό και δημοσιονομικό νομοσχέδιο του Προέδρου Τραμπ. Το νομοσχέδιο πέρασε με την καθοριστική ψήφο του Αντιπροέδρου των ΗΠΑ, Τζ. Ντ. Βανς. Πλέον, το νομοσχέδιο θα επιστρέψει εκ νέου στη Βουλή των Αντιπροσώπων για την έγκριση των τροπολογιών που εισήγαγε η Γερουσία.
Επιστροφή στο Χ.Α.
Να σημειωθεί ότι, σύμφωνα με τα στοιχεία της Alpha Trust, η σημερινή συνεδρίαση πρόσθεσε 1,1 δισ. στη συνολική κεφαλαιοποίηση του Χ.Α., στα 127,4 δισ. ευρώ.
Την ανοδική του πορεία συνέχισε για δεύτερο μήνα ο πληθωρισμός στην Ελλάδα, σύμφωνα με τα στοιχεία της Eurostat. Ειδικότερα, ο δείκτης τιμών καταναλωτή στην Ελλάδα έτρεξε με ετήσιο ρυθμό 3,6% τον Ιούνιο, επιταχύνοντας από το 3,3% του Μαΐου (Απρίλιος στο 2,6%).
Η Ελληνική Οικονομία καταγράφει μικρή επιδείνωση του οικονομικού κλίματος, σύμφωνα με τον δείκτη του Ιδρύματος Οικονομικών και Βιομηχανικών Ερευνών για τον Ιούνιο του 2025. Ο δείκτης υποχώρησε στις 106,1 μονάδες, από τις 107 του προηγούμενου μήνα, φτάνοντας στη χαμηλότερη τιμή του από τον Σεπτέμβριο του 2024.
Νέες, υψηλότερες τιμές - στόχους για τις μετοχές των Motor Oil και Ελ. Πετρελαίων δίνει η Pantelakis Sec. Ειδικότερα, η Χρηματιστηριακή ανεβάζει την τιμή - στόχο για τη Μotor Oil στα 31,7, από 25 ευρώ, με τη σύσταση να διατηρείται “overweight”. Αντίστοιχα, ανεβάζει το στόχο για τα ΕΛΠΕ στα 9,2, από 8,4 ευρώ, με υποβάθμιση της σύστασης σε “neutral”.
Από τις μετοχές της υψηλής κεφαλαιοποίησης, δεν ήλθε σε επαφή με το θετικό πρόσημο η ΜΥΤΙΛ και με το αρνητικό οι ΑΛΦΑ, ΒΙΟ, ΕΕΕ, ΕΛΠΕ, ΟΠΑΠ, ΟΤΕ. Μέσω των τελικών δημοπρασιών στο χαμηλό ημέρας έκλεισαν οι ΛΑΜΔΑ, ΣΑΡ και στο υψηλό οι ΕΤΕ, ΕΥΔΑΠ, OPTIMA, CENER.
Απλά ικανοποιητική η τελική εικόνα με 71 ανοδικούς τίτλους, έναντι 57 πτωτικών, ενώ 12 τίτλοι ολοκλήρωσαν τη συνεδρίαση με κέρδη μεγαλύτερα του 2%.
----ΧΠΑ
Συνεδρίαση ανοδικής αντίδρασης και στην Αγορά Παραγώγων, με τις συναλλαγές να αυξάνονται τόσο στο συμβόλαιο του FTSE25, όσο και στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών (23.384 συμβόλαια).
Στα 4.949 συμβόλαια του FTSE25 οι ανοιχτές θέσεις (από 5.067 στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Ιούλιος).
Στα 1.497 συμβόλαια του ΔΤΡ οι ανοιχτές θέσεις (από 1.492 στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Σεπτέμβριος).
Στα 0 συμβόλαια του MSCI οι ανοιχτές θέσεις (από 0 στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Ιούλιος).
Το συμβόλαιο του δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 2 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός - (συνολικά 629, 453 για τον Ιούλιο και 176 για τον Αύγουστο, τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 4.733), κινήθηκε μεταξύ 4.648,25 και 4.733 μονάδων.
Το συμβόλαιο του ΔΤΡ – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 15 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός – (συνολικά 10, 10 για τον Σεπτέμβριο και 0 για τον Δεκέμβριο, τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 1.981), κινήθηκε μεταξύ 1.981 και 1.981 μονάδων.
Το συμβόλαιο του MSCI – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 2 ευρώ, διακανονισμός - (συνολικά 0, 0 για τον Ιούλιο και 0 για τον Αύγουστο, τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 7.415,5).
Δεν υπήρξε αξιοσημείωτος δανεισμός τίτλων, ενώ συνεχίστηκαν οι συναλλαγές στα ΣΜ.Ε. επί μετοχών με κυριότερες σε ΠΕΙΡ (3.391), ΕΤΕ (419), ΕΥΡΩΒ (3.987), ΑΛΦΑ (13.196), ΜΥΤΙΛ (673), ΕΛΛΑΚΤΩΡ (141), ΙΝΤΚΑ (458), ΑΒΑΞ (135), ΓΕΚΤΕΡΝΑ (118), ΔΕΗ (149), CENER (117).
Οι μεγαλύτερες ανοιχτές θέσεις - συμβόλαια (Μέγεθος Συμβολαίου: 100 Χρεόγραφα, Φυσική Παράδοση), για τον πρώτο μήνα (Σεπτέμβριος), στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών, με πάνω από 10.000 κομμάτια, σε: ΠΕΙΡ 48.176, ΕΥΡΩΒ 37.046, ΙΝΛΟΤ 230.882, ΔΕΗ 26.639, ΑΔΜΗΕ 16.659, ΓΕΚΤΕΡΝΑ 12.642, AKTR 45.177, ΙΝΤΚΑ 13.232, ΕΤΕ 11.089.
Οι περισσότερο δανεισμένοι τίτλοι, μόνο από OTC (*) είναι: ΑΛΦΑ 94.706.330 τεμ., (από 0 τεμ. στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση), ΔΕΗ 2.881.146 τεμ. (3.078.283), ΕΥΡΩΒ 88.332.079 τεμ. (88.332.079), ΟΠΑΠ 1.885.909 τεμ. (1.885.764), ΕΤΕ 18.272.375 τεμ. (18.320.507), ΟΤΕ 1.680.584 τεμ. (1.683.312), ΠΕΙΡ 14.163.123 τεμ. (13.749.413), ΕΛΠΕ 1.951.061 τεμ. (2.039.310), AKTR 1.380.443 τεμ. (1.380.443) ΑΔΜΗΕ 2.740.287 τεμ. (2.740.287).
(*) Τα στοιχεία συναλλαγές δανεισμού τίτλων μέσω OTC δηλώνονται από τους Χειριστές ΣΑΤ και αφορούν τις ποσότητες που έχουν καταγραφεί στο ΣΑΤ, έως και τη προηγούμενη εργάσιμη ημέρα.