ΝΑΚΟΙΝΩΣΗ - ΠΡΟΣΚΛΗΣΗ ΠΡΟΣ ΤΟ ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΟ ΚΟΙΝΟ ΓΙΑ ΤΗΝ ΑΥΞΗΣΗ ΤΟΥ ΜΕΤΟΧΙΚΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΤΗΣ «ΔΗΜΟΣΙΑ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΗ ΗΛΕΚΤΡΙΣΜΟΥ Α.Ε.» (ΕΦΕΞΗΣ Η «ΔΕΗ», Η «ΕΤΑΙΡΙΑ») ΚΑΙ ΤΗ ΔΙΑΘΕΣΗ ΥΦΙΣΤΑΜΕΝΩΝ ΜΕΤΟΧΩΝ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΑΣ ΚΥΡΙΟΤΗΤΟΣ ΕΛΛΗΝΙΚΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΜΕ ΔΗΜΟΣΙΑ ΕΓΓΡΑΦΗ ΚΑΙ ΤΗΝ ΕΙΣΑΓΩΓΗ ΤΩΝ ΜΕΤΟΧΩΝ ΤΗΣ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΞΙΩΝ ΑΘΗΝΩΝ ΚΑΙ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΤΟΥ ΛΟΝΔΙΝΟΥ, ΜΕ ΤΗ ΜΟΡΦΗ ΔΙΕΘΝΩΝ ΑΠΟΘΕΤΗΡΙΩΝ ΕΓΓΡΑΦΩΝ (GDRs). ΔΗΜΟΣΙΑ ΕΓΓΡΑΦΗ ΜΕΣΩ ΤΟΥ ΣΥΣΤΗΜΑΤΟΣ ΑΥΛΩΝ ΤΙΤΛΩΝ: ΑΠΟ 4 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ ΕΩΣ ΚΑΙ 7 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2001 ΓΕΝΙΚΟΙ ΣΥΝΤΟΝΙΣΤΕΣ-ΚΥΡΙΟΙ ΑΝΑΔΟΧΟΙ ΕΓΧΩΡΙΑΣ ΠΡΟΣΦΟΡΑΣ: ALPHA FINANCE, ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ ΚΥΡΙΟΙ ΑΝΑΔΟΧΟΙ: ΤΡΑΠΕΖΑ EFG EUROBANK - ERGASIAS, ΤΡΑΠΕΖΑ ΠΕΙΡΑΙΩΣ, ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ ΛΟΙΠΟΙ ΑΝΑΔΟΧΟΙ: ABN AMRO ROTHSCHILD, ΑΓΡΟΤΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ, ΑΣΠΙΣ ΤΡΑΠΕΖΑ, ΓΕΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΟΣ, CITIBANK, ΕΓΝΑΤΙΑ ΤΡΑΠΕΖΑ, ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ, ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ ΕΛΛΑΔΟΣ, ΕΤΕΒΑ, ΕΤΒΑ ΒΑΝΚ, HSBC BANK PLC, ΛΑΪΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ, SOCIATE GENERALE, ΤΡΑΠΕΖΑ ΑΤΤΙΚΗΣ, ΤΡΑΠΕΖΑ ΚΥΠΡΟΥ, ΩΜΕΓΑ ΒΑΝΚ, ΑΚΡΟΠΟΛΙΣ ΑΧΕΠΕΥ, ΑΣΠΙΣ ΑΧΕΠΕΥ, ΑΤΤΙΚΗΣ ΚΕΡΔΩΟΣ ΕΡΜΗΣ ΑΧΕΠΕΥ, ARROW ΑΕΠΕΥ, ARTION ΑΧΕΠΕΥ, ΒΟΡΕΙΟΕΛΛΑΔΙΚΗ ΑΧΕΠΕΥ, Γ.Α. ΠΕΡΒΑΝΑΣ ΑΧΕ, C.P.S. ΑΕΠΕΥ, ΔΙΕΘΝΗΣ (INTERSEC) ΑΧΕΠΕΥ, DF ΑΧΕΠΕΥ, ΕΓΝΑΤΙΑ ΑΧΕΠΕΥ, ΕΘΝΙΚΗ ΑΧΕ, EFG FINANCE ΑΕΠΕΥ, EUROBANK AXE, EUROCORP ΑΕΠΕΥ, EUROXX ΑΧΕΠΕΥ, GUARDIAN TUST ΑΧΕΠΕΥ, HSBC ΠΑΝΤΕΛΑΚΗΣ ΑΧΕ, ΚΑΡΑΜΑΝΩΦ ΑΧΕΠΕΥ, ΚΥΚΛΟΣ ΑΧΕΠΕΥ, ΛΑΪΚΗ ΑΤΤΑΛΟΣ ΑΧΕ, MAGNA TRUST ΑΧΕΠΕΥ, MARFIN ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΧΕΠΕΥ, MEGATRUST ΑΧΕΠΕΥ, MERIT ΑΧΕΠΕΥ, Ν.Δ. ΔΕΒΛΕΤΟΓΛΟΥ ΑΧΕΠΕΥ, ΠΗΓΑΣΟΣ ΑΧΕΠΕΥ, ΣΤ. ΛΑΥΡΕΝΤΑΚΗΣ ΑΧΕ, ΦΑΣΜΑ ΑΧΕΠΕΥ, ΩΜΕΓΑ ΑΧΕΠΕΥ ΣΥΜΒΟΥΛΟI ΕΚΔΟΣΗΣ: ALPHA FINANCE, ΕΤΕΒΑ Η Διυπουργική Επιτροπή Αποκρατικοποιήσεων (Δ.Ε.Α.) με τις από 15/11/2001 και 22/11/2001 αποφάσεις της και οι Έκτακτες Γενικές Συνελεύσεις των μετόχων της ΔΕΗ Α.Ε. της 15/11/2001 και 22/11/2001 αποφάσισαν την εισαγωγή της εταιρίας «Δημόσια Επιχείρηση Ηλεκτρισμού Α.Ε.» στο Χ.Α.Α. και στο Χρηματιστήριο του Λονδίνου, με τη μορφή Διεθνών Αποθετηρίων Εγγράφων (GDRs), η οποία θα πραγματοποιηθεί με την πώληση μετοχών που θα προέλθουν από την αύξηση του μετοχικού της κεφαλαίου και την πώληση υφισταμένων μετοχών κυριότητας του Ελληνικού Δημοσίου. Η ΔΕΗ και το Ελληνικό Δημόσιο ανακοινώνουν ότι θα διαθέσουν στο επενδυτικό κοινό με Συνδυασμένη Προσφορά έως 35.000.000 κοινές ονομαστικές μετοχές, ονομαστικής αξίας δρχ. 1.000 (Ε2,935), εκ των οποίων 12.000.000 μετοχές προέρχονται από την αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της ΔΕΗ και έως 23.000.000 μετοχές από τη διάθεση υφιστάμενων μετοχών κυριότητος του Ελληνικού Δημοσίου. Πιο συγκεκριμένα η Συνδυασμένη Προσφορά αποτελείται από: - Την Ιδιωτική Τοποθέτηση σε εργαζόμενους και διευθυντικά στελέχη της Εταιρίας. - Την Εγχώρια Προσφορά Μετοχών, οι οποίες θα διατεθούν, μέσω της Εγχώριας Κοινοπραξίας Αναδόχων, με Δημόσια Εγγραφή σε θεσμικούς και μη θεσμικούς επενδυτές στην Ελλάδα , και - Τη Διεθνή Προσφορά Μετοχών ή GDR, οι οποίες θα διατεθούν με ιδιωτική τοποθέτηση μέσω της Διεθνούς Κοινοπραξίας Αναδόχων σε θεσμικούς επενδυτές στο εξωτερικό. Μέχρι 3.700.000 υφιστάμενες μετοχές θα διατεθούν στην Ιδιωτική Τοποθέτηση στους εργαζομένους και στα διευθυντικά στελέχη της Εταιρίας, ενώ τυχόν αδιάθετες δύνανται να μεταφερθούν προς διάθεση στη Δημόσια Εγγραφή, διαμορφώνοντας ανάλογα το σύνολο των υφισταμένων μετοχών που προσφέρονται στην Εγχώρια και τη Διεθνή Προσφορά (οι «Προσφερόμενες Υφιστάμενες Μετοχές»). Επίσης, προβλέπεται η διάθεση από το Ελληνικό Δημόσιο έως 2.320.000 κοινών ονομαστικών μετοχών με δικαίωμα προαίρεσης (Greenshoe option) με σκοπό τη σταθεροποίηση της τιμής της μετοχής της Εταιρίας, καθώς και έως 4.680.000 επιπλέον μετοχών για την ικανοποίηση τυχόν υπερβάλλουσας ζήτησης από τους επενδυτές. Πληροφορίες για την Εταιρία, τις μετοχές και τον τρόπο διάθεσής τους περιλαμβάνονται στο σχετικό Ενημερωτικό Δελτίο, το περιεχόμενο του οποίου εγκρίθηκε, μόνο όσον αφορά την κάλυψη των αναγκών πληροφόρησης του επενδυτικού κοινού, όπως αυτές καθορίζονται από τις διατάξεις του Π.Δ. 348/1985, από τα Δ.Σ. του Χ.Α.Α. και της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς. ΤΙΜΗ ΔΙΑΘΕΣΗΣ. Η Τιμή Διάθεσης των μετοχών που διατίθενται με Δημόσια Εγγραφή θα καθοριστεί από τους Γενικούς Συντονιστές - Κυρίους Αναδόχους των δύο προσφορών, το διήμερο μετά τη λήξη της Συνδυασμένης Προσφοράς (ήτοι 8-9/12/2001) και θα ανακοινωθεί μέσω των ΜΜΕ το αργότερο την επόμενη εργάσιμη ημέρα και πριν την έναρξη της συνεδρίασης του Χ.Α.Α. Η Τιμή Διάθεσης, η οποία θα ισχύει για τους Θεσμικούς Επενδυτές, θα προσδιοριστεί με βάση τις προσφορές που αυτοί θα υποβάλλουν στο Βιβλίο Προσφορών (διαδικασία Book building) μέσω των Αναδόχων. Η εν λόγω διαδικασία υποβολής προσφορών θα ακολουθηθεί για το μέρος της Δημόσιας Εγγραφής που αφορά στους Θεσμικούς Επενδυτές και θα πραγματοποιηθεί ταυτόχρονα με τις εγγραφές των ιδιωτών-μη θεσμικών επενδυτών το διάστημα 4.12.2001 έως 7.12.2001. Οι Θεσμικοί Επενδυτές θα υποβάλλουν τις προσφορές τους μέσω των Αναδόχων και της ALPHA BANK, για μετοχές της Εταιρίας εντός του δεσμευτικού εύρους τιμών, η ανώτατη τιμή του οποίου δεν θα υπερβαίνει την κατώτατη κατά ποσοστό μεγαλύτερο του 20%. Το εν λόγω εύρος θα ανακοινωθεί μέσω των ΜΜΕ το αργότερο την προτεραία της έναρξης της Δημόσιας Εγγραφής. Σε κάθε περίπτωση, η Τιμή Διάθεσης θα οριστεί μεταξύ του ανώτατου και του κατώτατου ορίου του προαναφερθέντος εύρους τιμών. Σημειώνεται ότι το εν λόγω εύρος τιμών θα προσδιορισθεί μέσω της διαδικασίας του pre marketing. Η τιμή διάθεσης για τους υπόλοιπους συμμετέχοντες στη Συνδυασμένη Προσφορά θα προσδιοριστεί ως εξής: α) Στους συμμετέχοντες στη Δημόσια Εγγραφή μη θεσμικούς επενδυτές, οι μετοχές θα διατεθούν με έκπτωση κατά ποσοστό 3% επί της Τιμής Διάθεσης. Επισημαίνεται ότι σε περίπτωση που η Τιμή Διάθεσης οριστεί σε επίπεδο που η εφαρμογή της έκπτωσης του 3% οδηγεί σε τιμή χαμηλότερη του κατώτατου ορίου του δεσμευτικού εύρους τιμών τότε οι μη θεσμικοί επενδυτές θα αποκτήσουν μετοχές στην κατώτατη τιμή του εύρους. β) Στους συμμετέχοντες στην Ιδιωτική Τοποθέτηση εργαζόμενους και διευθυντικά στελέχη της Εταιρίας, οι μετοχές θα διατεθούν με έκπτωση κατά ποσοστό 10% επί της τιμής διάθεσης στους μη θεσμικούς επενδυτές (βλ. (α) ανωτέρω) και γ) Στους συμμετέχοντες στη Συνδυασμένη Προσφορά κομιστές Ευρωπρομετόχων και Προμετόχων 2001-2004 (βλ. κατωτέρω περί Μετοχοποιήσιμων Τίτλων), ανάλογα με την ιδιότητά τους ως θεσμικού ή μη επενδυτή, οι μετοχές θα διατεθούν με έκπτωση κατά ποσοστό 5% επί της τιμής διάθεσης στην αντίστοιχη κατηγορία, όπως προβλέπεται από τους όρους έκδοσης των ως άνω μετοχοποιήσιμων τίτλων. ΣΥΝΟΠΤΙΚΕΣ ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΓΙΑ ΤΗΝ ΔΙΑΔΙΚΑΣΙΑ ΔΙΑΘΕΣΗΣ ΚΑΙ ΚΑΤΑΝΟΜΗΣ ΤΩΝ ΜΕΤΟΧΩΝ 1. Οι αιτήσεις εγγραφής θα γίνονται δεκτές τις εργάσιμες ώρες, από τις 4.12.2001 έως 7.12.2001 σε ολόκληρο το δίκτυο των καταστημάτων των Αναδόχων καθώς και στα καταστήματα της ALPHA BANK. Η διάθεση του Ενημερωτικού Δελτίου θα γίνεται από τα καταστήματα των Αναδόχων και τα καταστήματα της ALPHA BANK, καθώς και από το Χ.Α.Α.. Η διαδικασία κατανομής και διάθεσης των μετοχών στους επενδυτές θα πραγματοποιηθεί σύμφωνα με την ισχύουσα απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς (9/201/10.10.2000). 2. Μονάδα διαπραγμάτευσης στο Χρηματιστήριο Αξιών Αθηνών θα αποτελεί ο τίτλος των δέκα (10) μετοχών. Κάθε επενδυτής θα μπορεί να εγγράφεται για μία τουλάχιστον μονάδα διαπραγμάτευσης, δηλαδή για δέκα (10) κοινές ανώνυμες μετοχές ή για ακέραιο πολλαπλάσιο της μονάδας διαπραγματεύσεως (δηλαδή 20, 30, 40 μετοχές κ.ο.κ.). Ανώτατο όριο εγγραφής ανά επενδυτή είναι το σύνολο της Συνδυασμένης Προσφοράς, δηλαδή 35.000.000 κοινές ονομαστικές μετοχές. 3. Οι επενδυτές για να συμμετάσχουν στη Δημόσια Εγγραφή, κατά την υποβολή της αίτησής τους, πρέπει να έχουν ενεργή Μερίδα Επενδυτή και Λογαριασμό Αξιών στο Σ.Α.Τ. προκειμένου να καταχωρηθούν οι μετοχές που θα αποκτήσουν. Οι κωδικοί αριθμοί της Μερίδας Επενδυτή και του Λογαριασμού Αξιών θα αναγράφονται στην αίτηση εγγραφής. Επίσης οι επενδυτές πρέπει να ορίζουν τον Χειριστή που επιθυμούν για τις μετοχές που θα τους κατανεμηθούν, συμπληρώνοντας τον κωδικό τους στην αίτηση εγγραφής. Στην περίπτωση κατά την οποία ο επενδυτής δεν επιθυμεί να ορίσει χειριστή στην αίτηση εγγραφής πρέπει να αναγράφεται ο κωδικός αριθμός του Κεντρικού Αποθετηρίου Αξιών (999), προκειμένου οι μετοχές του να μεταφερθούν στον ειδικό λογαριασμό της μερίδας του ο οποίος τελεί υπό τον αποκλειστικό χειρισμό του Κεντρικού Αποθετηρίου Αξιών. Συνίσταται πάντως στους επενδυτές να ορίζουν χειριστή στην αίτηση εγγραφής και να αποφεύγουν τη μεταφορά μετοχών τους στον ειδικό λογαριασμό προκειμένου να μπορούν αμέσως μετά την έναρξη της διαπραγμάτευσης να διενεργούν πράξεις επί των μετοχών που θα τους κατανεμηθούν. Εφίσταται η προσοχή στους επενδυτές ότι αν δεν αναγράφονται στην αίτηση εγγραφής ο κωδικός αριθμός μερίδας επενδυτή, ο αριθμός του λογαριασμού αξιών και ο κωδικός αριθμός του χειριστή ή αν ο αναγραφόμενος αριθμός είναι λανθασμένος, ο επενδυτής θα αποκλείεται από την κατανομή των μετοχών. 4. Αν κατά τη διάρκεια της Δημόσιας Εγγραφής διαπιστώνονται περισσότερες της μίας εγγραφές των ιδίων φυσικών ή νομικών προσώπων (με βάση τα στοιχεία Σ.Α.Τ ή/και τα δημογραφικά στοιχεία του ενδιαφερόμενου) το σύνολο των εγγραφών αυτών θα αντιμετωπίζεται, με ευθύνη των Γενικών Συντονιστών ? Κυρίων Αναδόχων της Εγχώριας Προσφοράς, ως ενιαία εγγραφή πλήν των κομιστών Ευρωπρομετόχων και Προμετόχων 2001-2004 και θα ισχύουν οι σχετικοί με την κατά προτεραιότητα ικανοποίηση των εγγραφών περιορισμοί. Οι κομιστές μετοχοποιήσιμων τίτλων που εγγράφονται σύμφωνα με τα ανωτέρω μπορούν να εγγράφονται για απόκτηση μετοχών και με καταβολή μετρητών χωρίς οι ανωτέρω εγγραφές να ενοποιούνται μεταξύ τους. Διαδικασία εγγραφής μη θεσμικών επενδυτών: Οι αιτήσεις εγγραφής των μη θεσμικών επενδυτών θα υποβάλλονται στα καταστήματα των Αναδόχων και της ALPHA BANK. Οι αιτήσεις εγγραφής γίνονται δεκτές εφόσον είτε έχει καταβληθεί στους Αναδόχους, σε μετρητά ή με τραπεζική επιταγή το ισόποσο της συμμετοχής, είτε έχει δεσμευτεί το ισόποσο της συμμετοχής σε πάσης φύσεως τραπεζικούς λογαριασμούς καταθέσεων του επενδυτή ή σε λογαριασμούς του άϋλων τίτλων ομολόγων ή εντόκων γραμματίων κεντρικών κυβερνήσεων χωρών της Ζώνης Α, όπως αυτή ορίζεται στην ΠΔΤΕ/2054/1992 (εφεξής «Ζώνη Α»), είτε, τέλος, έχει δεσμευτεί το προϊόν συμφωνίας επαναγοράς φυσικών τίτλων (reverse repo) κεντρικών κυβερνήσεων της Ζώνης Α. Η συμμετοχή στην Δημόσια Εγγραφή δεν μπορεί να γίνει με προσωπική επιταγή ή με την δέσμευση άλλων αξιογράφων ή αξιών όπως μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων, ή με την παροχή οποιασδήποτε άλλης μορφής εξασφάλισης όπως εγγυητικής επιστολής, ενεχύρου επί αξιογράφων, εκχώρησης απαιτήσεων κλπ. Οι αιτήσεις εγγραφής θα γίνονται δεκτές μόνο εφόσον οι επενδυτές είναι δικαιούχοι ή συνδικαιούχοι των λογαριασμών βάσει των οποίων εγγράφονται. Μετά την οριστικοποίηση του αριθμού των μετοχών που δικαιούται να αποκτήσει κάθε επενδυτής και της Τιμής Διάθεσης θα αποδίδεται στον δικαιούχο το τυχόν καταβληθέν επιπλέον ποσό μετρητών και θα αποδεσμεύονται τα ποσά καταθέσεων ή οι άϋλοι τίτλοι με ταυτόχρονη χρέωση του λογαριασμού καταθέσεων ή με ταυτόχρονη καταβολή του ισόποσου της αξίας των μετοχών που κατανεμήθηκαν στον επενδυτή κατά περίπτωση, από τα ίδια καταστήματα των Τραπεζών ή των ΑΧΕ στα οποία είχε υποβληθεί η αίτηση εγγραφής. Τα δεσμευμένα ποσά καταθέσεων υπόκεινται στους όρους της αρχικής κατάθεσης (προθεσμία, επιτόκιο κτλ.) καθώς επίσης και η επιστροφή του τυχόν καταβληθέντος επιπλέον ποσού μετρητών θα γίνεται εντόκως (σύμφωνα με τα ισχύοντα επιτόκια ανά τράπεζα και κατηγορία καταθέσεων). Η ?παράδοση? μετοχών συντελείται με την οριστική καταχώρησή τους στον Λογαριασμό Αξιών των δικαιούχων. Η καταχώρηση των μετοχών στους Λογαριασμούς των δικαιούχων θα γίνει αμέσως μετά την ολοκλήρωση των σχετικών διαδικασιών και θα ανακοινωθεί έγκαιρα με δημοσιεύσεις στον Τύπο. Η επιστροφή χρημάτων στους επενδυτές στην περίπτωση που η τιμή εγγραφής είναι μεγαλύτερη από την τιμή διάθεσης, ή σε περίπτωση μη επίτευξης επαρκούς διασποράς ή σε περίπτωση που η αίτησή δεν ικανοποιήθηκε είτε μερικώς, είτε στο σύνολό ης, θα γίνεται από τα ίδια καταστήματα των τραπεζών ή των ΑΧΕ στα οποία είχε υποβληθεί η αίτηση εγγραφής. Ο αριθμός μετοχών που θα κατανεμηθεί σε κάθε επενδυτή θα αντιστοιχεί σε ακέραιο αριθμό μονάδων διαπραγμάτευσης. Oι ιδιώτες-μη θεσμικοί επενδυτές θα εγγράφονται στην ανώτατη τιμή του δεσμευτικού εύρους τιμών με εξαίρεση τους κομιστές μετοχοποιήσιμων τίτλων, οι οποίοι θα εγγράφονται στην ανώτατη τιμή μειωμένη κατά 5%. Διαδικασία εγγραφής θεσμικών επενδυτών: Η συμμετοχή των Θεσμικών Επενδυτών στο Βιβλίο Προσφορών μπορεί να πραγματοποιείται χωρίς τη δέσμευση του αντιτίμου των αιτούμενων μετοχών (με εξαίρεση τους κομιστές μετοχοποιήσιμων τίτλων). Οι Θεσμικοί που θα λάβουν μετοχές θα καταβάλουν το αντίτιμο των μετοχών που θα τους κατανεμηθούν, εντός της προθεσμίας που θα καθοριστεί από τους Αναδόχους. Μετοχοποιήσιμοι Τίτλοι: Στο πλαίσιο της διάθεσης από το Ελληνικό Δημόσιο με Δημόσια Εγγραφή μετοχών της ΔΕΗ και σύμφωνα με τους όρους και προϋποθέσεις της έκδοσης των Προμετόχων 2001-2004 και των Ευρωπρομετόχων, οι επενδυτές κομιστές των εν λόγω μετοχοποιήσιμων τίτλων (Ιδιώτες και Θεσμικοί) θα έχουν δικαίωμα θα ανταλλάξουν τους μετοχοποιήσιμους τίτλους τους με μετοχές της Εταιρίας στο πλαίσιο της Δημόσιας Εγγραφής σύμφωνα με τη σχετική ανακοίνωση του Υπουργείου Οικονομικών. Οι κομιστές Ευρωπρομετόχων (Ιδιώτες και Θεσμικοί ) θα έχουν δικαίωμα προνομιακής συμμετοχής και κατανομής σε ποσοστό 40% των Προσφερομένων Υφιστάμενων Μετοχών συμπεριλαμβανομένων και οποιονδήποτε επιπρόσθετων μετοχών σε περίπτωση υπερκάλυψης. Οι κομιστές Προμετόχων 2001-2004 (Ιδιώτες και Θεσμικοί) θα έχουν δικαίωμα προνομιακής συμμετοχής και κατανομής σε ποσοστό 40% των Προσφερομένων Υφιστάμενων Μετοχών που απομένουν προς διάθεση μετά την αφαίρεση των Προσφερομένων Υφιστάμενων Μετοχών, οι οποίες αντηλλάγησαν με Ευρωπρομέτοχα κατά τα ανωτέρω. Επιπλέον στους κομιστές Προμετόχων 2001-2004 θα κατανέμονται κατά προτεραιότητα και οι Προσφερόμενες Υφιστάμενες Μετοχές, ως προς τις οποίες οι κομιστές Ευρωπρομετόχων είχαν δικαίωμα προνομιακής συμμετοχής και κατανομής και δεν το άσκησαν, χωρίς όμως το άθροισμα των εν λόγω προσφερομένων υφισταμένων μετοχών και των λοιπών Προσφερομένων Υφισταμένων Μετοχών που διατίθενται κατά προτεραιότητα στους κομιστές Προμετόχων 2001-2004, σύμφωνα με τα παραπάνω, να μπορεί να υπερβεί το ποσοστό 40% του συνόλου των Προσφερομένων Υφισταμένων Μετοχών. Η ανταλλαγή Προσφερομένων Υφισταμένων Μετοχών με Ευρωπρομέτοχα και Προμέτοχα 2001-2004 θα γίνεται με έκπτωση 5% στη τιμή διάθεσης της μετοχής. Οι κομιστές Ευροπρομετόχων και Προμετόχων 2001-2004, οι οποίοι αποκτούν μετοχές ιδιωτικοποίησης στη δημόσια εγγραφή σύμφωνα με τους όρους έκδοσης και διάθεσης, ως συνέπεια της άσκησης του δικαιώματος ανταλλαγής αναφορικά με τους μετοχοποιήσιμους τίτλους τους, θα έχουν τουλάχιστον τα ίδια δικαιώματα και οφέλη που θα έχει κάθε άλλος αγοραστής μετοχών της ίδιας κατηγορίας στο πλαίσιο της ίδιας δημόσιας εγγραφής και οι μετοχές ιδιωτικοποίησης που θα αποκτούν οι κομιστές αυτοί κατά τα ανωτέρω θα τυγχάνουν της ίδιας μεταχείρισης από κάθε άποψη με τις λοιπές μετοχές που διατίθενται μέσω της ίδιας δημόσιας εγγραφής. Η τρέχουσα αξία του κάθε Ευρωπρομετόχου ονομαστικής αξίας Ε 100 ορίζεται την 7.12.2001 σε Ε 99,01222. Η τρέχουσα αξία του κάθε Προμετόχου 2001-2004 ονομαστικής αξίας Ε 1 ορίζεται την 7.12.2001 σε Ε 0,892386. ΓΕΝΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΚΑΤΑΝΟΜΗΣ ΤΗΣ ΔΗΜΟΣΙΑΣ ΕΓΓΡΑΦΗΣ Εάν οι εργαζόμενοι και τα διευθυντικά στελέχη της Εταιρίας δεν αναλάβουν το σύνολο των 3.700.000 μετοχών που προορίζονται να διατεθούν μέσω της Ιδιωτικής Τοποθέτησης σε αυτούς, το υπόλοιπο των εν λόγω μετοχών δύναται να μεταφερθεί προς διάθεση στην Εγχώρια Προσφορά, διαμορφώνοντας ανάλογα το σύνολο των υφισταμένων μετοχών που προσφέρονται στην Εγχώρια και τη Διεθνή Προσφορά. Επιπλέον, οι προσφερόμενες υφιστάμενες μετοχές κυριότητος του Ελληνικού Δημοσίου που δεν θα κατανεμηθούν σε κομιστές μετοχοποιήσιμων τίτλων κατά τα ανωτέρω θα κατανεμηθούν σε μη κομιστές μετοχοποιήσιμων τίτλων. Ο αριθμός των μετοχών που θα κατανεμηθεί στις επιμέρους Προσφορές (Εγχώρια και Διεθνή), θα προσδιοριστεί από την Εταιρία και το Ελληνικό Δημόσιο με βάση τη ζήτηση που θα εκδηλωθεί σε κάθε προσφορά, μετά από σχετική αξιολόγηση των Γενικών Συντονιστών - Κυρίων Αναδόχων των δύο προσφορών. Επίσης από τις μετοχές που θα κατανεμηθούν στην Εγχώρια Προσφορά, ο αριθμός των μετοχών που θα κατανεμηθεί σε Θεσμικούς και Μη Θεσμικούς Επενδυτές θα προσδιοριστεί με βάση τη ζήτηση που θα προσδιοριστεί σε κάθε προσφορά. Σημειώνεται ότι δεν υπάρχει υποχρέωση αναλογικής κατανομής των μετοχών στις επιμέρους προσφορές για την αντίστοιχη ικανοποίηση της ζήτησης. Σημειώνεται ότι, εξαιρούνται της διασποράς των μετοχών της Εταιρίας μέτοχοι που πληρούν τα κριτήρια της απόφασης 25/1999 του Δ.Σ. του Χ.Α.Α.(ήτοι μέλη Δ.Σ., ανώτερα διευθυντικά στελέχη, οι σύζυγοι αυτών και οι συγγενείς τους μέχρι πρώτου βαθμού, καθώς και οι συνδεδεμένες με την εκδότρια εταιρία κατά την έννοια του άρθρου 42 του Κ.Ν. 2190/1920). Σε περίπτωση που υπάρξουν μετοχές που προέρχονται είτε από την πώληση υφιστάμενων μετοχών κυριότητας του Ελληνικού Δημοσίου είτε από την αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρίας, για τις οποίες δεν θα έχει εκδηλωθεί ενδιαφέρον, οι Ανάδοχοι δεν έχουν υποχρέωση αγοράς. Εάν δεν αναληφθεί το σύνολο των προσφερόμενων με Δημόσια Εγγραφή μετοχών από το Επενδυτικό κοινό, οι Γενικοί Συντονιστές - Κύριοι Ανάδοχοι θα απευθύνουν στο Διοικητικό Συμβούλιο του Χ.Α.Α αίτημα για την έγκριση της εισαγωγής των μετοχών της εκδότριας, σύμφωνα με το οριζόμενο στο Π.Δ 350/1985 άρθρο 3 .Η τελική έγκριση εναπόκειται στην κρίση του Διοικητικού Συμβουλίου του Χ.Α.Α. Οι Ανάδοχοι θα λάβουν υπόψη τις ανάγκες ικανοποίησης του κριτηρίου της επαρκούς διασποράς κατά την κατανομή των μετοχών, σύμφωνα με τις επόμενες παραγράφους. Οι Γενικοί Συντονιστές - Κύριοι Ανάδοχοι, στο πλαίσιο των υποχρεώσεών τους που απορρέουν από την απόφαση 9/201/10.10.2000 (ΦΕΚ 1419/22.11.00) της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, ρητώς επιφυλάσσονται του δικαιώματός τους να περιορίσουν το οριστικό ποσοστό κατανομής μετοχών στους επενδυτές (θεσμικούς και μη) που έχουν εγγραφεί για ποσοστό μεγαλύτερο του 2% του συνόλου των μετοχών μετά την εισαγωγή της Εταιρίας στο Χ.Α.Α. Ο περιορισμός θα γίνει με τα μέτρα που είναι πρόσφορα να διασφαλίσουν την επίτευξη επαρκούς διασποράς και σύμφωνα με κριτήρια κατανομής που εγγυώνται την ίση μεταχείριση των επενδυτών της ίδιας κατηγορίας, τα οποία θα γνωστοποιηθούν στο Χ.Α.Α. - αμέσως μόλις αυτό είναι εφικτό- και θα ανακοινωθούν με συνοπτικό τρόπο στο κοινό. Σημειώνεται ότι στην περίπτωση αυτή, το ποσοστό οριστικής κατανομής στους επενδυτές που έχουν εγγραφεί για ποσοστό μεγαλύτερο του 2% του συνόλου των μετοχών μετά την εισαγωγή της εταιρίας στο Χ.Α.Α. ενδέχεται να περιοριστεί στο 2% του συνόλου των μετοχών μετά την εισαγωγή της εταιρίας στο Χ.Α.Α., ανεξάρτητα από το ποσοστό της αρχικής εγγραφής τους. Σημειώνεται ιδιαίτερα ότι οι Ανάδοχοι δεν αναλαμβάνουν οποιαδήποτε ευθύνη για την ενδεχόμενη μη εισαγωγή των μετοχών της Εκδότριας στην Κύρια Αγορά του Χ.Α.Α., είτε ο λόγος αφορά την Εταιρία είτε όχι. ΚΑΤΑΝΟΜΗ ΜΕΤΟΧΩΝ ΣΤΟΥΣ ΘΕΣΜΙΚΟΥΣ ΕΠΕΝΔΥΤΕΣ Η κατανομή των μετοχών στους Θεσμικούς Επενδυτές θα αποφασιστεί μετά την λήξη της Συνδυασμένης Προσφοράς από τους Γενικούς Συντονιστές - Κύριους Αναδόχους των δύο προσφορών σε συνεννόηση με την Εταιρία και το Ελληνικό Δημόσιο. Για την κατανομή των μετοχών στους Θεσμικούς Επενδυτές που θα συμμετάσχουν στην διαδικασία του Βιβλίου Προσφορών, θα πραγματοποιηθεί αξιολόγηση των υποβληθησόμενων προσφορών. Επισημαίνεται ότι δεν υπάρχει καμία υποχρέωση αναλογικής ή άλλου είδους ικανοποίησης των υποβαλλόμενων προσφορών. ΚΑΤΑΝΟΜΗ ΜΕΤΟΧΩΝ ΣΤΟΥΣ ΜΗ-ΘΕΣΜΙΚΟΥΣ ΕΠΕΝΔΥΤΕΣ: Κατά την κατανομή των μετοχών στα φυσικά ή νομικά πρόσωπα που δεν είναι θεσμικοί επενδυτές θα δοθεί προτεραιότητα σε όλες τις αιτήσεις εγγραφής για το τμήμα τους που αφορά μέχρι 200 μετοχές. Το όριο αυτό δύναται να αναπροσαρμοστεί αναλογικά προς τα κάτω με βάση τη ζήτηση που θα εκδηλωθεί κατά τη Δημόσια Εγγραφή. Στην περίπτωση που μετά την πρώτη κατανομή, απομείνουν αδιάθετες μετοχές, οι υπόλοιπες μετοχές θα κατανεμηθούν κατά αναλογία του μη ικανοποιηθέντος τμήματος κάθε αίτησης. Αν με την ανωτέρω κατανομή η αναλογία μετοχών ανά επενδυτή είναι μικρότερη της μονάδας διαπραγμάτευσης, θα πραγματοποιηθεί σχετική κλήρωση με ευθύνη των Γενικών Συντονιστών - Κύριων Αναδόχων της Εγχώριας Προσφοράς. ΚΙΝΗΤΡΟ ΔΙΑΚΡΑΤΗΣΗΣ: Το Ελληνικό Δημόσιο θα διανείμει 1 δωρεάν μετοχή για κάθε δέκα (10) μετοχές στους μη θεσμικούς επενδυτές, που θα αποκτήσουν μετοχές της ΔΕΗ κατά τη Δημόσια Εγγραφή και την Ιδιωτική Τοποθέτηση, υπό την προϋπόθεση ότι οι επενδυτές αυτοί θα τις διακρατήσουν για χρονική περίοδο 6 και 12 μηνών αντίστοιχα από την ημερομηνία καταχώρησης της μεταβίβασης των προσφερόμενων μετοχών στο Κεντρικό Αποθετήριο Αξιών. Το εν λόγω κίνητρο αναφέρεται σε μέγιστο αριθμό 200 συνολικά δωρεάν μετοχών ανά επενδυτή